章慈：開(kāi)曼、BVI控股架構(gòu)面臨多重挑戰(zhàn) 如何應(yīng)對(duì)海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案及中國(guó)新個(gè)稅法

開(kāi)曼、BVI控股架構(gòu)面臨多重挑戰(zhàn) 如何應(yīng)對(duì)海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案及中國(guó)新個(gè)稅法

作者：章慈  金杜律師事務(wù)所

執(zhí)業(yè)領(lǐng)域 章慈律師的業(yè)務(wù)領(lǐng)域?yàn)橹袊?guó)稅務(wù)及商業(yè)咨詢、稅務(wù)爭(zhēng)議解決。 章慈律師擁有超過(guò)10年的稅務(wù)法律服務(wù)經(jīng)驗(yàn)，為客戶提供“稅務(wù)+法律+商業(yè)”一體化綜合、務(wù)實(shí)、有效的服務(wù)，專長(zhǎng)于稅務(wù)籌劃咨詢及稅務(wù)爭(zhēng)議解決。 在稅務(wù)籌劃咨詢方面，章慈律師在企業(yè)并購(gòu)重組、稅務(wù)盡職調(diào)查、境內(nèi)外上市及私有化、境外投資、信托及金融衍生品稅務(wù)咨詢、影視娛樂(lè)項(xiàng)目、稅收優(yōu)惠申請(qǐng)、企業(yè)日常稅務(wù)咨詢及關(guān)聯(lián)交易安排稅務(wù)籌劃、供應(yīng)鏈及電子商務(wù)稅務(wù)咨詢等方面擁有扎實(shí)的專業(yè)知識(shí)和豐富的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。服務(wù)的客戶群體主要涉及金融科技、互聯(lián)網(wǎng)、消費(fèi)零售、汽車、醫(yī)藥、影視娛樂(lè)、私募基金及信托、房地產(chǎn)等領(lǐng)域。 在稅務(wù)爭(zhēng)議解決方面，章慈律師承辦多起重大稅務(wù)稽查、稅務(wù)行政復(fù)議、反避稅及轉(zhuǎn)讓定價(jià)調(diào)查、涉稅仲裁案件等，成功協(xié)助客戶應(yīng)對(duì)稅務(wù)爭(zhēng)議，獲得客戶的信任及好評(píng)。 近年來(lái)章慈律師關(guān)注新興行業(yè)及全球反避稅監(jiān)管環(huán)境下的前沿稅務(wù)問(wèn)題，參與政府部門及行業(yè)協(xié)會(huì)有關(guān)海外賬戶稅收合規(guī)法案（FATCA/CRS）的法律服務(wù)項(xiàng)目，就高凈值個(gè)人及其海外投資移民、家族信托的稅務(wù)規(guī)劃提供服務(wù)。 工作經(jīng)歷 章慈律師于2008年加入金杜律師事務(wù)所。在加入金杜之前，章律師曾在美國(guó)紐約一家律師事務(wù)所從事稅務(wù)法律咨詢服務(wù)。 章慈律師先后畢業(yè)于對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)、美國(guó)華盛頓大學(xué)，取得法律碩士學(xué)位，專修國(guó)際稅法。 章慈律師擁有中國(guó)律師執(zhí)業(yè)資格和美國(guó)紐約州律師執(zhí)業(yè)資格。 章慈的工作語(yǔ)言是中文和英文。

眾所周知，開(kāi)曼、BVI是最為常見(jiàn)的海外控股公司、SPV、基金的設(shè)立地。然而，最近開(kāi)曼、BVI等傳統(tǒng)海外控股架構(gòu)可謂腹背受敵，面臨多重挑戰(zhàn)：

• 挑戰(zhàn)之一：昔日的避稅天堂受到國(guó)際社會(huì)的層層壓力，不得不對(duì)其稅收環(huán)境加強(qiáng)監(jiān)管。自2019年起，開(kāi)曼、BVI、百慕大等地政府陸續(xù)實(shí)施經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案，要求在當(dāng)?shù)刈?cè)成立從事特定活動(dòng)的公司、合伙企業(yè)等實(shí)體應(yīng)具備充足的商業(yè)實(shí)質(zhì)，否則將面臨罰款甚至是注銷的風(fēng)險(xiǎn)。這對(duì)傳統(tǒng)典型的“殼公司”將是巨大挑戰(zhàn)，紅籌上市、境外投資、海外IP控股公司、發(fā)債SPV等架構(gòu)面臨嚴(yán)峻考驗(yàn)。
• 挑戰(zhàn)之二：2019年我國(guó)新施行的個(gè)人所得稅法引入一般反避稅機(jī)制，對(duì)中國(guó)個(gè)人在海外設(shè)立的受控外國(guó)公司，稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)進(jìn)行納稅調(diào)整。轉(zhuǎn)化成通俗的語(yǔ)言，即：即使中國(guó)個(gè)人將收入留存在BVI、開(kāi)曼公司層面而不匯回至個(gè)人賬戶，稅務(wù)機(jī)關(guān)仍有可能視為BVI、開(kāi)曼公司對(duì)個(gè)人進(jìn)行了利潤(rùn)分配，對(duì)個(gè)人征收所得稅。
• 挑戰(zhàn)之三：伴隨CRS的落地實(shí)施，自2018年起，包括開(kāi)曼在內(nèi)的數(shù)十個(gè)國(guó)家和地區(qū)政府與中國(guó)之間開(kāi)展信息交換，交換其各自掌握的對(duì)方稅收居民在本國(guó)金融賬戶的賬戶信息。中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)可以更加容易掌握中國(guó)居民在開(kāi)曼、BVI等地設(shè)立殼公司的相關(guān)資料，有助于稅務(wù)機(jī)關(guān)加強(qiáng)一般反避稅的監(jiān)管執(zhí)行。
  

除上述挑戰(zhàn)外，傳統(tǒng)避稅地SPV架構(gòu)其實(shí)還面臨諸多其他稅務(wù)問(wèn)題，例如BEPS框架下的轉(zhuǎn)讓定價(jià)調(diào)整等。考慮到本文主題是從海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案及中國(guó)新個(gè)稅法角度淺析海外控股公司架構(gòu)，本文將圍繞開(kāi)曼、BVI的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案及開(kāi)曼最新出臺(tái)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案實(shí)施指南，結(jié)合新個(gè)稅法及我們近期相關(guān)項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，淺談對(duì)海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案的應(yīng)對(duì)及稅務(wù)籌劃思路，望拋磚引玉，與大家共同探討。

一、開(kāi)曼和BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法主要內(nèi)容簡(jiǎn)介

為應(yīng)對(duì)歐盟理事會(huì)于2018年6月出臺(tái)的《行為準(zhǔn)則-基于標(biāo)準(zhǔn)2.2下歐盟行動(dòng)名單的范圍界定文件》向相關(guān)管轄區(qū)提出的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求，BVI、開(kāi)曼分別于去年12月先后發(fā)布了BVI《2018年經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)（公司和有限合伙）法》（“BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法”）與開(kāi)曼《2018年國(guó)際稅務(wù)合作（經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)）法》（“開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法”），自2019年起施行。

為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法的落實(shí)與實(shí)施，開(kāi)曼于2019年2月22日發(fā)布《地理移動(dòng)活動(dòng)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)指南（第1版）》（“《開(kāi)曼指南》”），對(duì)開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法相關(guān)規(guī)定進(jìn)一步明確。我們預(yù)計(jì)，BVI亦將于近期出臺(tái)相應(yīng)的操作指南或細(xì)則。

下文將以問(wèn)題為導(dǎo)向，對(duì)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案涉及的重點(diǎn)問(wèn)題作以介紹。

問(wèn)題1：誰(shuí)會(huì)受到海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案的影響？

根據(jù)BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法與開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法的規(guī)定，在BVI、開(kāi)曼注冊(cè)成立的從事“相關(guān)活動(dòng)”的“相關(guān)實(shí)體”應(yīng)當(dāng)滿足有關(guān)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。在判斷是否受到經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案的影響，首先需評(píng)估確認(rèn)：（1）是否屬于“相關(guān)實(shí)體”；（2）是否從事“相關(guān)活動(dòng)”？

問(wèn)題2：哪些公司、合伙企業(yè)屬于“相關(guān)實(shí)體”？

BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法對(duì)“相關(guān)實(shí)體”的定義是：按照2004年《BVI商業(yè)公司法》注冊(cè)的公司以及2017年《有限合伙企業(yè)法》注冊(cè)的有限合伙企業(yè)，但不包括非居民企業(yè)、非居民有限合伙企業(yè)。非居民企業(yè)、非居民有限合伙企業(yè)是指在BVI以外，除歐盟非合作司法管轄區(qū)外的其他管轄區(qū)稅收居民。

開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法對(duì)相關(guān)實(shí)體的定義類似，但與BVI規(guī)定的主要區(qū)別是：開(kāi)曼國(guó)內(nèi)企業(yè)（定義見(jiàn)下）、在開(kāi)曼注冊(cè)成立的投資基金、以及屬于開(kāi)曼以外管轄區(qū)稅務(wù)居民的實(shí)體均不屬于相關(guān)實(shí)體的范疇。此外，《開(kāi)曼指南》則對(duì)相關(guān)實(shí)體作出更細(xì)致規(guī)定?！伴_(kāi)曼國(guó)內(nèi)企業(yè)”是指不屬于跨國(guó)集團(tuán)的一部分，并且是按照法案所列舉的本地公司法等規(guī)定在開(kāi)曼從事相關(guān)經(jīng)營(yíng)的公司、或公司法第9或第80章節(jié)所述之公司、或上述公司的子公司。

問(wèn)題3：哪些業(yè)務(wù)會(huì)被認(rèn)定為從事“相關(guān)活動(dòng)”？

BVI與開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法規(guī)定的“相關(guān)活動(dòng)”類型及定義類似，略有不同。開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法還特別規(guī)定相關(guān)活動(dòng)不包括投資基金業(yè)務(wù)（investment fund business）。下表對(duì)兩法案的規(guī)定作出比較：

業(yè)務(wù)類型	BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法	開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法及其指南
控股業(yè)務(wù)（holding company business）	純持股實(shí)體。
總部業(yè)務(wù)（headquarters business）	向同一集團(tuán)內(nèi)的實(shí)體提供以下任何一項(xiàng)服務(wù)：提供高級(jí)管理人員；承擔(dān)或控制該類實(shí)體所從事活動(dòng)的重大風(fēng)險(xiǎn)；或就前述風(fēng)險(xiǎn)控制提供實(shí)質(zhì)性建議。
知識(shí)產(chǎn)權(quán)業(yè)務(wù)（intellectual property business）	持有知識(shí)產(chǎn)權(quán)資產(chǎn)。	持有、利用知識(shí)產(chǎn)權(quán)相關(guān)資產(chǎn)或從中獲取收入。
融資及租賃業(yè)務(wù)（financing and leasing business）	提供任何形式的信貸。	提供任何形式的信貸，但不包括土地融資租賃、土地權(quán)益、銀行業(yè)務(wù)、基金管理業(yè)務(wù)或保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。
分銷服務(wù)業(yè)務(wù)（distribution and service centre business）	包括：向海外關(guān)聯(lián)公司購(gòu)買貨物的零部件或材料，或供轉(zhuǎn)售的貨物，及轉(zhuǎn)售該等零部件、材料或貨物；向海外關(guān)聯(lián)公司提供與該業(yè)務(wù)相關(guān)的服務(wù)。	包括：向集團(tuán)內(nèi)實(shí)體購(gòu)買貨物的零部件或材料，或供轉(zhuǎn)售的貨物，及轉(zhuǎn)售該等零部件、材料或貨物；向集團(tuán)內(nèi)實(shí)體提供與該業(yè)務(wù)相關(guān)的服務(wù)。
運(yùn)輸業(yè)務(wù)（shipping business）	在世界各地（除了僅在BVI水域內(nèi)）經(jīng)營(yíng)船舶相關(guān)業(yè)務(wù)。	在世界各地（除了僅在開(kāi)曼水域內(nèi)或島嶼之間）經(jīng)營(yíng)船舶相關(guān)業(yè)務(wù)。
基金管理業(yè)務(wù)（fund management business）	要求相關(guān)實(shí)體持有2010年《證券和投資業(yè)務(wù)法》第4款和附表3第3類規(guī)定的投資營(yíng)業(yè)執(zhí)照。	持有投資基金法要求的許可，管理他人的證券。
銀行業(yè)務(wù)（banking business）	適用1990年《銀行與信托公司法》的定義，即接受并持有通過(guò)支票或訂單償還的現(xiàn)金、儲(chǔ)蓄、存款或類似賬戶款項(xiàng)的業(yè)務(wù)（不包括來(lái)自銀行或信托公司），并能以預(yù)付款或其他方式投資于客戶。	適用《銀行與信托公司法》（2018版）的定義，即接受并持有通過(guò)支票或訂單償還的現(xiàn)金、儲(chǔ)蓄、存款或類似賬戶款項(xiàng)的業(yè)務(wù)（不包括來(lái)自銀行或信托公司），并能以預(yù)付款或其他方式投資于客戶。
保險(xiǎn)業(yè)務(wù)（insurance business）	適用2008年《保險(xiǎn)法》的定義，即根據(jù)保險(xiǎn)合同承擔(dān)賠償責(zé)任的業(yè)務(wù)，包括人壽保險(xiǎn)業(yè)務(wù)和再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。	適用2010年《保險(xiǎn)法》的定義，即接受實(shí)施或執(zhí)行保險(xiǎn)合同的直接或間接風(fēng)險(xiǎn)，包括未了責(zé)任業(yè)務(wù)與理賠業(yè)務(wù)。

問(wèn)題4：對(duì)從事相關(guān)活動(dòng)的相關(guān)實(shí)體，應(yīng)滿足哪些“經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)”要求？

開(kāi)曼及BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案均對(duì)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)提出較高的要求。需說(shuō)明的是，純持股實(shí)體（pure equity holding entity）與非純持股實(shí)體應(yīng)遵守不同的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。為便于比較，下表主要就開(kāi)曼和BVI的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)具體要求進(jìn)行對(duì)比性介紹。

業(yè)務(wù)類型	BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求	開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求
針對(duì)純持股實(shí)體	遵守2004年《BVI商業(yè)公司法》或2017年《有限合伙企業(yè)法》；有足夠的員工和辦公場(chǎng)所以持有、管理股權(quán)。	滿足降低的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測(cè)試：（Reduced ES Test）: 遵守開(kāi)曼《公司法》（2018版）規(guī)定的所有備案規(guī)定；在開(kāi)曼有足夠的員工與辦公場(chǎng)所持有、管理其他實(shí)體的股權(quán)。 如純持股實(shí)體屬于消極持有其他實(shí)體的股權(quán)，也可以通過(guò)其注冊(cè)辦事處服務(wù)提供商滿足簡(jiǎn)化經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測(cè)試。
針對(duì)非純持股實(shí)體	在BVI指示和管理相關(guān)活動(dòng)； 相關(guān)活動(dòng)的性質(zhì)和規(guī)模滿足一定要求，具體指：在BVI有足夠（adequate）數(shù)量的合格員工從事相關(guān)業(yè)務(wù)（無(wú)論是由相關(guān)法人實(shí)體或其他實(shí)體雇傭的員工，也無(wú)論簽訂短期或長(zhǎng)期合同），在BVI產(chǎn)生足夠的費(fèi)用支出，在BVI有適于核心創(chuàng)收活動(dòng)的辦公場(chǎng)所；另外針對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)業(yè)務(wù)，如需使用特定設(shè)備，該設(shè)備應(yīng)放置于BVI；及 在BVI從事核心創(chuàng)收活動(dòng)； 備注：相關(guān)實(shí)體可以將核心創(chuàng)收活動(dòng)外包予其他企業(yè)，但應(yīng)滿足一定條件。	滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測(cè)試（ES Test）: Ÿ   在開(kāi)曼以適當(dāng)（appropriate）方式對(duì)相關(guān)活動(dòng)進(jìn)行指示和管理； Ÿ   在開(kāi)曼進(jìn)行相關(guān)活動(dòng)取得的相關(guān)收入水平應(yīng)滿足：在開(kāi)曼有足夠的經(jīng)營(yíng)費(fèi)用支出；在開(kāi)曼有足夠的辦公場(chǎng)所（包括營(yíng)業(yè)地點(diǎn)、儲(chǔ)存工廠、資產(chǎn)和設(shè)備的場(chǎng)所）；在開(kāi)曼擁有足夠數(shù)量的全職雇員或具有適當(dāng)資格的其他人員；及 Ÿ   在開(kāi)曼從事核心創(chuàng)收活動(dòng)。 備注：開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法及指南同樣允許將相關(guān)活動(dòng)外包予在開(kāi)曼的其他企業(yè)進(jìn)行。

需注意的是，兩部經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案都提及兩個(gè)概念：adequate與appropriate。我們將“adequate”譯為足夠的，“appropriate”譯為適當(dāng)?shù)?。《開(kāi)曼指南》對(duì)開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測(cè)試作出進(jìn)一步解釋：“adequate（足夠）”是指滿足相關(guān)要求或?qū)崿F(xiàn)相關(guān)目的所必需的數(shù)量；“appropriate（適當(dāng)）”則表示“適合于某特定目的、人士、場(chǎng)合”。

根據(jù)《開(kāi)曼指南》的要求，對(duì)每一相關(guān)實(shí)體而言，是否足夠或合適取決于該實(shí)體及其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的特定事實(shí)，該實(shí)體須維護(hù)、保留適當(dāng)記錄以證明其所用資源與產(chǎn)生支出的充足性與適當(dāng)性。

問(wèn)題5： 除滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)等實(shí)體法要求外，是否有申報(bào)要求？

相關(guān)實(shí)體應(yīng)當(dāng)向稅務(wù)局提交必要信息。 在BVI注冊(cè)的相關(guān)實(shí)體可以通過(guò)注冊(cè)代理申報(bào)相關(guān)信息并上傳到BVI受益所有權(quán)安全搜索（BOSS）系統(tǒng)。從2020年起，開(kāi)曼的相關(guān)實(shí)體應(yīng)當(dāng)每年向開(kāi)曼稅務(wù)信息局（TIA）申報(bào)相關(guān)信息。

問(wèn)題6：如未能滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求，會(huì)導(dǎo)致什么法律后果？

隨著《開(kāi)曼指南》的出臺(tái)，開(kāi)曼在經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)審查規(guī)則作出進(jìn)一步解釋。開(kāi)曼稅務(wù)信息局有權(quán)結(jié)合相關(guān)實(shí)體提交的報(bào)告來(lái)判定該實(shí)體是否符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測(cè)試，一般會(huì)采取一套“基于原則（a principles-based” approach）”的判定方法。TIA會(huì)遵循兩個(gè)基本原則：a) 實(shí)際開(kāi)展核心創(chuàng)收活動(dòng)的個(gè)人應(yīng)當(dāng)在開(kāi)曼而非其他地區(qū)開(kāi)展該類活動(dòng)；b) 相關(guān)實(shí)體應(yīng)當(dāng)在開(kāi)曼進(jìn)行指示和管理。同時(shí)，為審查相關(guān)實(shí)體的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，TIA可能會(huì)考慮各種因素。例如，在某一財(cái)政年度內(nèi)，特定相關(guān)實(shí)體的相關(guān)活動(dòng)可能會(huì)發(fā)生變化，因而在此期間員工數(shù)量的充足性標(biāo)準(zhǔn)可能也有所不同。

如果相關(guān)實(shí)體未滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，開(kāi)曼和BVI在后續(xù)流程上具有相似之處，均會(huì)向相關(guān)實(shí)體發(fā)出兩次通知。稅務(wù)局首次認(rèn)定某一實(shí)體不符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求后，將向該實(shí)體發(fā)出第一次通知，通知內(nèi)容包括認(rèn)定結(jié)果、原因、罰款金額、罰款繳納日期、該實(shí)體應(yīng)采取的措施及截止日期、上訴權(quán)等；若該實(shí)體在指定日期內(nèi)未滿足稅務(wù)局的相關(guān)要求，稅務(wù)局將進(jìn)行第二次經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的認(rèn)定并發(fā)出第二次通知，通知內(nèi)容與第一次類似。如果相關(guān)實(shí)體之后仍未滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求，稅務(wù)局有權(quán)考慮申請(qǐng)相關(guān)實(shí)體注銷。

此外，稅務(wù)局有可能要求特定人士提供相關(guān)材料或信息，如該人士無(wú)合理理由而未提供信息或故意提供虛假信息，則可能構(gòu)成犯罪行為，承擔(dān)罰款甚至是人身監(jiān)禁。

問(wèn)題7：從什么時(shí)間開(kāi)始應(yīng)滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求？

開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法的要求是：2019年1月1日及之后成立的相關(guān)實(shí)體須自其開(kāi)始從事相關(guān)活動(dòng)之日起遵守經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求；2019年1月1日之前已經(jīng)存續(xù)并從事相關(guān)活動(dòng)的相關(guān)實(shí)體須從2019年7月1日起遵守經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。

根據(jù)BVI經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法，2019年1月1日及之后成立注冊(cè)成立的公司和有限合伙，須在截至2019年12月30日或之后的任何財(cái)務(wù)年度符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。2019年1月1日之前已存續(xù)的相關(guān)實(shí)體，應(yīng)自不晚于2019年6月30日開(kāi)始的財(cái)務(wù)年度起符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。

二、傳統(tǒng)開(kāi)曼、BVI公司架構(gòu)亟待重新稅務(wù)規(guī)劃

面對(duì)開(kāi)曼、BVI日益嚴(yán)趨的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求以及中國(guó)新個(gè)稅法的雙重大考，傳統(tǒng)典型的各類海外架構(gòu)亟待進(jìn)行重新稅務(wù)規(guī)劃，以盡可能降低潛在稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)以及海外運(yùn)營(yíng)成本。下文結(jié)合近期項(xiàng)目交易中處理的幾類交易架構(gòu)，對(duì)將來(lái)稅務(wù)籌劃思路分享幾點(diǎn)看法，歡迎與大家共同探討：

交易類型1： 海外紅籌上市

海外紅籌上市的典型架構(gòu)是中國(guó)實(shí)際控制人個(gè)人設(shè)立BVI公司（“個(gè)人BVI公司”），以間接持有擬境外上市公司的股權(quán)，境外上市公司通常設(shè)立在開(kāi)曼（“擬上市開(kāi)曼控股公司”），擬上市開(kāi)曼公司間接持有中國(guó)公司的股權(quán)或與其建立VIE協(xié)議控制。

交易類型2：走出去項(xiàng)目境外投資架構(gòu)

取決于境外投資目標(biāo)國(guó)及中國(guó)投資人具體需求，境外投資架構(gòu)方案各異。其中，如果投資人出于境外融資及將來(lái)上市等考慮，不排除在開(kāi)曼設(shè)立中間控股平臺(tái)公司，作為融資平臺(tái)或持股公司。

交易類型3：離岸信托

在BVI等地設(shè)立的一些離岸信托架構(gòu)下，受托人通常會(huì)考慮下設(shè)BVI公司以持有信托股權(quán)類資產(chǎn)等。

交易類型4：其他特殊目的公司

除上述3類交易外，還存在其他諸多在開(kāi)曼、BVI設(shè)立公司的目的，例如在境外發(fā)債的交易項(xiàng)目、在海外設(shè)立IP控股公司、個(gè)人出于自身或經(jīng)營(yíng)需求等原因在BVI設(shè)立個(gè)人公司等。

• 上述交易架構(gòu)主要稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
  

在海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案及中國(guó)新個(gè)稅法施行后，上述交易架構(gòu)面臨以下主要稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)：

• 個(gè)人BVI公司、擬上市開(kāi)曼控股公司受BVI及開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法的約束，應(yīng)滿足有關(guān)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的要求，否則有面臨罰款、注銷的風(fēng)險(xiǎn)；
• 個(gè)人BVI公司有可能被中國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定為受控外國(guó)公司，從而將來(lái)BVI公司取得的收入（例如買賣開(kāi)曼上市公司股票的收入）有可能需繳納中國(guó)個(gè)人所得稅，從而無(wú)法實(shí)現(xiàn)原本設(shè)立BVI公司擬期望的節(jié)稅目的。
  

此外，上述交易架構(gòu)還可能面臨其他一些稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，例如如果擬上市開(kāi)曼控股公司的實(shí)際管理機(jī)構(gòu)在中國(guó)，則該公司有可能被認(rèn)定為中國(guó)稅務(wù)居民企業(yè)等，在此不贅述。

• 稅務(wù)籌劃思路
  

首先需說(shuō)明的是，沒(méi)有適用于所有客戶交易結(jié)構(gòu)的稅務(wù)籌劃方案（如果有這種普遍適用的方案，那一定不是合格的方案，將來(lái)勢(shì)必成為稅務(wù)機(jī)關(guān)重點(diǎn)監(jiān)管的目標(biāo)）。在此，僅提出一些稅務(wù)籌劃的思路，供大家參考，具體需要結(jié)合項(xiàng)目實(shí)際情況進(jìn)行籌劃：

• 思路1：增加BVI公司、開(kāi)曼控股公司的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，以滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。
  

現(xiàn)有經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案對(duì)純持股實(shí)體的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求相對(duì)較低，因此對(duì)海外紅籌架構(gòu)中BVI、開(kāi)曼僅作為純持股實(shí)體，較容易滿足經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。特別是BVI的規(guī)定，雖然對(duì)員工及辦公場(chǎng)所提出一定要求，但尚未要求必須是在BVI設(shè)有人員及辦公場(chǎng)所，因此通過(guò)簡(jiǎn)單的籌劃應(yīng)該可以滿足。開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法雖然要求在開(kāi)曼設(shè)有人員及辦公場(chǎng)所，但根據(jù)《開(kāi)曼指南》進(jìn)一步解釋性規(guī)定，有機(jī)會(huì)通過(guò)當(dāng)?shù)孛貢?shū)公司租賃人員及辦公場(chǎng)所，以符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。

然而對(duì)從事其他交易類型的開(kāi)曼、BVI公司，例如作為發(fā)生借貸的融資平臺(tái)，則需滿足更高的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求，除了當(dāng)?shù)厝藛T、辦公場(chǎng)所、費(fèi)用支出外，還需在當(dāng)?shù)禺a(chǎn)生核心創(chuàng)收收入，因此需更加系統(tǒng)的對(duì)開(kāi)曼、BVI公司的交易進(jìn)行籌劃。

思路1存在的主要問(wèn)題是：會(huì)在一定程度上增加BVI及開(kāi)曼公司的運(yùn)營(yíng)成本，并且針對(duì)有些業(yè)務(wù)類型的開(kāi)曼或BVI公司，其業(yè)務(wù)特點(diǎn)決定了其很難滿足在開(kāi)曼或BVI構(gòu)建經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。另外更重要的是，有可能未完全解決中國(guó)反避稅風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題，無(wú)法真正起到節(jié)稅的效果。

• 思路2：結(jié)合經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)及境內(nèi)外戰(zhàn)略布局等，重新規(guī)劃海外控股平臺(tái)的設(shè)立地及業(yè)務(wù)安排。
  

雖然BVI、開(kāi)曼可能是投資人比較熟悉的“稅務(wù)天堂”從而直觀印象是將離岸公司設(shè)立在這些地區(qū)，然而在全球加強(qiáng)反避稅監(jiān)管的大環(huán)境下，BVI、開(kāi)曼公司架構(gòu)反而更容易成為中國(guó)及其他國(guó)家稅務(wù)機(jī)關(guān)關(guān)注的對(duì)象。為盡可能避免稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，其實(shí)仍有不少其他國(guó)家（地區(qū)）可供選擇作為合適的境外控股平臺(tái)設(shè)立地，例如大家熟悉的香港、新加坡，或者投資一些區(qū)域常用的盧森堡、迪拜等。

需強(qiáng)調(diào)的是，選擇平臺(tái)公司的設(shè)立地僅是籌劃的一小部分，更重要的是結(jié)合投資人的具體情況，對(duì)平臺(tái)公司進(jìn)行設(shè)計(jì)增加適合的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)以避免各國(guó)反避稅調(diào)查，同時(shí)由于增加相關(guān)經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，需從平臺(tái)公司的業(yè)務(wù)架構(gòu)、與集團(tuán)內(nèi)其他公司間的關(guān)聯(lián)交易等方面進(jìn)行綜合的稅務(wù)籌劃，以真正實(shí)現(xiàn)降低集團(tuán)整體稅負(fù)的目的，有利于集團(tuán)商業(yè)運(yùn)營(yíng)及法律合規(guī)。

• 思路3：就某些交易結(jié)構(gòu)中由于特定法律原因（例如美國(guó)、香港上市）而通常仍需選擇開(kāi)曼控股平臺(tái)架構(gòu)的，可考慮從不同稅務(wù)居民身份的角度進(jìn)行籌劃。
  

在某些交易架構(gòu)中由于各種法律原因通常仍需選擇開(kāi)曼控股平臺(tái)架構(gòu)的，對(duì)此，為盡可能降低稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)但同時(shí)又可以滿足法律及商業(yè)需求，可考慮將開(kāi)曼公司申請(qǐng)成為其他國(guó)家（地區(qū)）稅務(wù)居民身份，從而無(wú)需符合開(kāi)曼經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案的要求。但具體成為哪些國(guó)家（地區(qū)）稅務(wù)居民身份、以及如何成為該等國(guó)家（地區(qū)）稅務(wù)居民身份則是需要深入稅務(wù)籌劃的。在一些項(xiàng)目中，有可能成為中國(guó)稅務(wù)居民即可起到一定節(jié)稅效果，但針對(duì)某些集團(tuán)的現(xiàn)有投資架構(gòu)及收益特點(diǎn)，成為中國(guó)稅務(wù)居民有可能反而會(huì)導(dǎo)致增加稅負(fù)成本，此時(shí)則有可能需考慮其他稅務(wù)居民身份，例如香港、或者我們最近項(xiàng)目中建議的成為英國(guó)稅務(wù)居民身份等，可能反而是更佳的選擇。

• 思路4： 其他方面
  

思路4之所以稱為“其他方面”，其實(shí)是為了保留進(jìn)行開(kāi)放性稅務(wù)籌劃的空間。每個(gè)投資人、交易類型都有其各自的特點(diǎn)及不用的商業(yè)目的，稅務(wù)籌劃需要做的就是結(jié)合各個(gè)交易自身特點(diǎn)，通過(guò)比較分析、考慮不同的交易安排及架構(gòu)，選擇一種或多種靈活的籌劃方式。例如有可能是重新調(diào)整現(xiàn)有的關(guān)聯(lián)交易安排、將某些業(yè)務(wù)外包予集團(tuán)內(nèi)其他公司、也有可能是進(jìn)行集團(tuán)內(nèi)不同主體之間的人員派遣、亦或是集團(tuán)內(nèi)的重組（業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)讓、公司合并等），以符合或避免適用海外經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法的要求，同時(shí)降低中國(guó)新個(gè)稅法一般反避稅以及其他稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，優(yōu)化整體稅負(fù)成本。

三、結(jié)語(yǔ)

面對(duì)新稅收監(jiān)管環(huán)境出現(xiàn)的新型稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，如果仍然固守原有傳統(tǒng)開(kāi)曼、BVI架構(gòu)安排，很有可能會(huì)產(chǎn)生更高的稅務(wù)及運(yùn)營(yíng)成本。從稅務(wù)籌劃的角度，簡(jiǎn)單的設(shè)立一些殼公司控股架構(gòu)顯然已無(wú)法適應(yīng)現(xiàn)在的稅收環(huán)境，而需結(jié)合客戶境內(nèi)外業(yè)務(wù)的現(xiàn)有情況及將來(lái)戰(zhàn)略規(guī)劃量體裁衣，設(shè)計(jì)稅務(wù)優(yōu)化、成本節(jié)約而行之有效的方案。

必囤干貨！英屬維爾京群島《經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案2018》

英屬維爾京群島（圖片來(lái)源網(wǎng)絡(luò) 侵刪）

經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案2018

《經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案2018》于2019年1月1日生效，要求從事特定活動(dòng)的組織機(jī)構(gòu)在BVI要有“充分的實(shí)質(zhì)”。

一、《經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)法案2018》適用于哪些實(shí)體？

該法案適用于所有從事“相關(guān)活動(dòng)”的“法人實(shí)體”，但不包括非居民企業(yè)、非居民有限合伙企業(yè)，以及無(wú)法人實(shí)體的有限合伙企業(yè)。法案中的法人實(shí)體為依據(jù)BVI2004公司法和2017有限合伙法，在BVI注冊(cè)的公司、有限合伙、外商企業(yè)和外商有限合伙企業(yè)。非居民企業(yè)或非居民有限合伙企業(yè)，指BVI之外司法管轄區(qū)的稅收居民（歐盟非合作司法管轄區(qū)除外）。

二、什么是相關(guān)活動(dòng)？

該法將相關(guān)活動(dòng)定義為：

1. 銀行業(yè)務(wù)；

2. 保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；

3. 基金管理業(yè)務(wù)；

4. 融資和租賃業(yè)務(wù)；

5. 總部業(yè)務(wù)；

6. 航運(yùn)業(yè)務(wù)；

7. 控股業(yè)務(wù)；

8. 知識(shí)產(chǎn)權(quán)業(yè)務(wù)；

9. 分銷和服務(wù)中心業(yè)務(wù)。

三、什么是核心創(chuàng)收項(xiàng)目？

核心創(chuàng)收項(xiàng)目的含義因行業(yè)和部門而異，但通常包括以下內(nèi)容：

• 銀行業(yè)務(wù)：籌集資金，管理風(fēng)險(xiǎn)（包括信貸，貨幣和利率風(fēng)險(xiǎn)）;采取對(duì)沖頭寸;向客戶提供貸款，信貸或其他金融服務(wù);管理監(jiān)管資本;并準(zhǔn)備監(jiān)管報(bào)告和反饋。
• 分銷和服務(wù)中心業(yè)務(wù)：運(yùn)輸和儲(chǔ)存貨物;管理股票;接受訂單;并提供咨詢或其他行政服務(wù)。
• 保險(xiǎn)業(yè)務(wù)：預(yù)測(cè)和計(jì)算風(fēng)險(xiǎn);為風(fēng)險(xiǎn)投?；蛑匦峦侗?并為客戶提供保險(xiǎn)業(yè)務(wù)服務(wù)。
• 基金管理業(yè)務(wù)：決定持有和出售投資;計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)和儲(chǔ)備;就貨幣或利息波動(dòng)和對(duì)沖頭寸作出決定;并為政府當(dāng)局和投資者準(zhǔn)備監(jiān)管和其他報(bào)告。
• 融資或租賃業(yè)務(wù)：同意資金條款;識(shí)別和收購(gòu)待租賃資產(chǎn)（租賃情況下）;設(shè)定任何融資或租賃的條款和期限;監(jiān)督和修訂任何協(xié)議;并管理任何風(fēng)險(xiǎn)。
• 總部業(yè)務(wù)：做出相關(guān)管理決策;代表關(guān)聯(lián)公司產(chǎn)生支出;和協(xié)調(diào)小組活動(dòng)。
• 航運(yùn)業(yè)務(wù)：管理船員（包括雇用船員，支付薪酬給船員和監(jiān)督船員）;運(yùn)輸和維護(hù)船舶;監(jiān)督和跟蹤交付;確定要訂購(gòu)的商品以及何時(shí)交貨;組織和監(jiān)督航行。
• 知識(shí)產(chǎn)權(quán)業(yè)務(wù)：業(yè)務(wù)涉及知識(shí)產(chǎn)權(quán)資產(chǎn)，如專利，研發(fā);業(yè)務(wù)涉及非貿(mào)易無(wú)形資產(chǎn)，如品牌，商標(biāo)和客戶數(shù)據(jù)，營(yíng)銷，品牌和分銷。
  

四、什么是經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)性測(cè)試？

除純粹的控股實(shí)體外，屬于該法案管轄范圍的實(shí)體為了能夠在英屬維爾京群島被視為具有經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，必須證明：

（a）其執(zhí)行的有關(guān)活動(dòng)是在維爾京群島進(jìn)行指導(dǎo)和管理；

（b）在該司法管轄區(qū)內(nèi)進(jìn)行核心創(chuàng)收活動(dòng)

（c）在充足性和適當(dāng)性的角度而言，該實(shí)體具有經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)；

（d）①如果由另一實(shí)體為關(guān)聯(lián)法律實(shí)體進(jìn)行創(chuàng)收項(xiàng)目②另一實(shí)體沒(méi)有核心創(chuàng)收項(xiàng)目（僅與關(guān)聯(lián)法律實(shí)體有關(guān)）在維爾京群島以外進(jìn)行③并且關(guān)聯(lián)法律實(shí)體能夠監(jiān)督和控制所進(jìn)行的活動(dòng)的執(zhí)行。

如果實(shí)體想要被視為具有經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的實(shí)體，需要考慮到以下方面：

（i）在維爾京群島（由該實(shí)體直接雇用或?yàn)樵搶?shí)體工作）擁有足夠數(shù)目的合格雇員;

（ii）在維爾京群島產(chǎn)生足夠的開(kāi)支;

（iii）在維爾京群島設(shè)有實(shí)體辦公室或房地（可能適合其核心創(chuàng)收活動(dòng)）;

（iv）就需要使用特定設(shè)備的知識(shí)產(chǎn)權(quán)業(yè)務(wù)而言，此類設(shè)備位于維爾京群島。

如果是純股權(quán)控股實(shí)體，除持有其他實(shí)體的股權(quán)參與并獲得股息和資本收益外，不進(jìn)行任何相關(guān)活動(dòng)，在下列情況下，該實(shí)體將被視為具有足夠的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)內(nèi)容：

（a）根據(jù)“2004年商業(yè)公司法”或2017年“有限合伙法”（以與何者相關(guān)為準(zhǔn)），其遵守法定義務(wù);

（b）其擁有足夠的雇員及處所以持有衡平法權(quán)益或股份，并且有足夠的雇員及處所進(jìn)行該管理該衡平法權(quán)益或股份。

五、需要做什么？

所有的法人必須提供信息，使得主管當(dāng)局（BVI國(guó)際稅收主管部門）可以監(jiān)督其是否從事相關(guān)活動(dòng)，以及是否遵從經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的要求。信息將會(huì)被整合加入BVI現(xiàn)有的有益所有權(quán)安全搜索系統(tǒng)（BOSS），BVI注冊(cè)代理有義務(wù)更新此系統(tǒng)信息，并許可主管當(dāng)局應(yīng)用系統(tǒng)數(shù)據(jù)。新法案要求法人實(shí)體按年提交相關(guān)活動(dòng)信息，主管當(dāng)局可對(duì)其分析應(yīng)用，可將其用作風(fēng)險(xiǎn)調(diào)查，也可以用于經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)實(shí)施的判定。

如果法人實(shí)體有以下情形，自動(dòng)提醒將被送達(dá)至相關(guān)海外主管當(dāng)局：

• 違反經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求；
• 某些情況下從事知識(shí)產(chǎn)權(quán)相關(guān)活動(dòng)；
• 聲明其為BVI之外司法管轄區(qū)的稅收居民。
  
  

出于以上原因，在注冊(cè)BVI公司時(shí)，BVI當(dāng)局對(duì)于KYC提出了更高的要求。目前來(lái)看，所有計(jì)劃注冊(cè)BVI公司的法人和個(gè)人需要填寫一份表格，對(duì)于擬注冊(cè)的公司經(jīng)營(yíng)范圍包含法案規(guī)定業(yè)務(wù)的，需要盡可能詳細(xì)地說(shuō)明業(yè)務(wù)的具體內(nèi)容以備查驗(yàn)。至于該措施對(duì)未來(lái)有何影響仍需進(jìn)一步觀察，但是長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看BVI公司的優(yōu)勢(shì)依然明顯，后續(xù)盈科外服也將繼續(xù)與BVI當(dāng)?shù)芈蓭熂罢块T保持溝通，持續(xù)跟進(jìn)政策法規(guī)的變動(dòng)。

以上就是本次盈科外服帶來(lái)的《英屬維爾京群島經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)（公司和有限合伙企業(yè)）法案》，更多跨境投資資訊，請(qǐng)關(guān)注盈科外服~

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