【專題學(xué)習(xí)】金融“五篇大文章”：中國經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的新密碼

     目錄：

• 金融“五篇大文章”簡介
• 相關(guān)政策
• 厚植金融為民理念 金融業(yè)砥礪前行做好“五篇大文章”
• 持續(xù)優(yōu)化金融支持體系 傾力做好“五篇大文章”
• 金融“五篇大文章”怎么做？國務(wù)院辦公廳劃定重點(diǎn)領(lǐng)域和著力點(diǎn)
• 金融“五篇大文章”完整政策體系出爐，明確各篇文章實(shí)施路徑
  

一、金融“五篇大文章”的提出

- 2023年10月底召開的中央金融工作會議上，首次提出了要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融“五篇大文章”。

- 2024年3月5日，提交審議的政府工作報告提出，要大力發(fā)展科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融。這是“五篇大文章”首次寫入政府工作報告，并列入貨幣政策工作之下。

- 2024年7月，黨的二十屆三中全會通過的《中共中央關(guān)于進(jìn)一步全面深化改革、推進(jìn)中國式現(xiàn)代化的決定》中，對進(jìn)一步深化金融體制改革作出重大部署，強(qiáng)調(diào)積極發(fā)展五大金融領(lǐng)域，加強(qiáng)對重大戰(zhàn)略、重點(diǎn)領(lǐng)域、薄弱環(huán)節(jié)的優(yōu)質(zhì)金融服務(wù)。

- 2025年2月，又一項(xiàng)推動金融“五篇大文章”在資本市場落實(shí)落細(xì)的重要制度安排落地——證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于資本市場做好金融“五篇大文章”的實(shí)施意見》?？梢灶A(yù)期，繼續(xù)做好“五篇大文章”既是今年監(jiān)管部門施策的重點(diǎn)，也是金融機(jī)構(gòu)更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的重要著力點(diǎn)。

- 2025年3月，國務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見》提出相關(guān)意見，推動做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融“五篇大文章”，加快建設(shè)金融強(qiáng)國發(fā)布的文件。

二、金融“五篇大文章”的具體內(nèi)容

1.科技金融

是指通過科技創(chuàng)新手段推動金融服務(wù)的創(chuàng)新和發(fā)展，實(shí)現(xiàn)金融與科技的深度融合?？萍冀鹑谝韵冗M(jìn)技術(shù)為基礎(chǔ)，通過創(chuàng)新產(chǎn)品和先行先試，為區(qū)域經(jīng)濟(jì)注入活力。堅(jiān)持“提早服務(wù)，持續(xù)陪伴”的理念，打造“園區(qū)+產(chǎn)業(yè)+金融”的全鏈服務(wù)模式，助力科技創(chuàng)新與金融的完美結(jié)合。

2.綠色金融

是指支持環(huán)境改善、應(yīng)對氣候變化和資源節(jié)約高效利用的經(jīng)濟(jì)活動，即對環(huán)保、節(jié)能、清潔能源、綠色交通、綠色建筑等領(lǐng)域的項(xiàng)目投融資、項(xiàng)目運(yùn)營、風(fēng)險管理等所提供的金融服務(wù)。綠色金融通過引導(dǎo)社會資本投向綠色產(chǎn)業(yè)和項(xiàng)目，推動經(jīng)濟(jì)向綠色、低碳、循環(huán)方向發(fā)展。綠色金融的實(shí)施有助于實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展，滿足人民對良好生態(tài)環(huán)境的需求，同時也是應(yīng)對全球氣候變化的重要手段。

3.普惠金融

是指立足機(jī)會平等要求和商業(yè)可持續(xù)原則，以可負(fù)擔(dān)的成本為有金融服務(wù)需求的社會各階層和群體提供適當(dāng)、有效的金融服務(wù)。普惠金融聚焦提升主動獲客能力，從生態(tài)圈、場景金融、產(chǎn)業(yè)金融三大視角提升服務(wù)質(zhì)效。加強(qiáng)科技賦能，實(shí)現(xiàn)數(shù)字普惠新發(fā)展，讓金融服務(wù)更加便捷、高效。

4.養(yǎng)老金融

是指圍繞社會成員的各種養(yǎng)老需求所進(jìn)行的金融活動的總和，包括養(yǎng)老服務(wù)金融、養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)金融等內(nèi)容。隨著人口老齡化的加劇，養(yǎng)老金融成為金融領(lǐng)域的重要發(fā)展方向。養(yǎng)老金融聚焦養(yǎng)老資金、服務(wù)和產(chǎn)業(yè)三大領(lǐng)域，打造陪伴在客戶身邊的“養(yǎng)老精品銀行”。通過創(chuàng)新服務(wù)、完善產(chǎn)品體系和優(yōu)化客戶運(yùn)營，構(gòu)建和諧的養(yǎng)老生態(tài)。

5.數(shù)字金融

是指利用數(shù)字技術(shù)（如大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等）推動金融服務(wù)創(chuàng)新的一種新型金融模式。數(shù)字金融通過數(shù)字化手段提升金融服務(wù)的效率和便利性，降低金融服務(wù)的門檻和成本，使更多人能夠享受到優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)。數(shù)字金融的發(fā)展不僅改變了金融業(yè)的傳統(tǒng)面貌，還促進(jìn)了數(shù)字經(jīng)濟(jì)與金融的深度融合，提升經(jīng)營效率和客戶體驗(yàn)。

相關(guān)政策

• 中央金融工作會議在北京舉行（2023年10月31日）
• 金發(fā)〔2024〕11號 | 國家金融監(jiān)督管理總局關(guān)于銀行業(yè)保險業(yè)做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見（2024年5月9日）
• 中共中央關(guān)于進(jìn)一步全面深化改革、推進(jìn)中國式現(xiàn)代化的決定（2024年7月18日）
• 關(guān)于資本市場做好金融“五篇大文章”的實(shí)施意見（2025年2月7日）
• 國辦發(fā)〔2025〕8號 | 國務(wù)院辦公廳關(guān)于做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見（2025年3月2日）
  

厚植金融為民理念 金融業(yè)砥礪前行做好“五篇大文章”

來源：證券日報
時間：2025-02-26
原文鏈接：https://baijiahao.baidu.com/s?id ... 3&wfr=spider&for=pc

本報記者 冷翠華 昌校宇 楊潔 熊悅
2023年10月份召開的中央金融工作會議明確了金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、防控金融風(fēng)險、深化金融改革等任務(wù)，并強(qiáng)調(diào)“做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融五篇大文章”。這為金融業(yè)厚植金融為民理念、更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、努力實(shí)現(xiàn)自身高質(zhì)量發(fā)展指明了方向。去年的《政府工作報告》提出，“大力發(fā)展科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融”。
藍(lán)圖逐步照進(jìn)現(xiàn)實(shí)。自“五篇大文章”提出以來，無論是金融管理部門還是金融機(jī)構(gòu)，都在積極推動“五篇大文章”落到實(shí)處。去年全國兩會期間，有多位金融監(jiān)管系統(tǒng)和金融行業(yè)代表委員就“五篇大文章”提出了相關(guān)建議。隨后，中國人民銀行（以下簡稱“央行”）、國家金融監(jiān)督管理總局（以下簡稱“金融監(jiān)管總局”）、中國證監(jiān)會（以下簡稱“證監(jiān)會”）均多次發(fā)布政策文件，強(qiáng)調(diào)要做好金融“五篇大文章”。金融機(jī)構(gòu)也迅速響應(yīng)，圍繞“五篇大文章”積極展開行動。
進(jìn)入2025年，又一項(xiàng)推動金融“五篇大文章”在資本市場落實(shí)落細(xì)的重要制度安排落地——證監(jiān)會2月份發(fā)布《關(guān)于資本市場做好金融“五篇大文章”的實(shí)施意見》?？梢灶A(yù)期，繼續(xù)做好“五篇大文章”既是今年監(jiān)管部門施策的重點(diǎn)，也是金融機(jī)構(gòu)更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的重要著力點(diǎn)。
多位受訪人士表示，各方推動落實(shí)金融“五篇大文章”的成效，不僅體現(xiàn)在金融資源精準(zhǔn)配置和資金支持上，還體現(xiàn)在推動經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型、提升金融服務(wù)可得性等方面。金融機(jī)構(gòu)普遍表示，將繼續(xù)做好“五篇大文章”，在更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的同時，實(shí)現(xiàn)自身的高質(zhì)量發(fā)展。

科技金融供給有力有效
科技是第一生產(chǎn)力，創(chuàng)新是第一動力。在金融“五篇大文章”中，科技金融位列第一?？萍冀鹑谑墙鹑谥С謱?shí)體經(jīng)濟(jì)的重要發(fā)力點(diǎn)。
2024年，圍繞做好科技金融，一系列利好政策相繼出臺。1月份，金融監(jiān)管總局發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)科技型企業(yè)全生命周期金融服務(wù)的通知》；4月份，央行聯(lián)合科技部等部門設(shè)立5000億元科技創(chuàng)新和技術(shù)改造再貸款；10月份，央行、科技部聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于做好重點(diǎn)地區(qū)科技金融服務(wù)的通知》。
在政策的有力支持下，金融機(jī)構(gòu)對科技領(lǐng)域的支持力度明顯提升。商業(yè)銀行推出了更多適配企業(yè)特點(diǎn)的專業(yè)化、多元化產(chǎn)品和服務(wù)。例如，建設(shè)銀行強(qiáng)化“股貸債?！本C合服務(wù)，加強(qiáng)股權(quán)資金支持，助力現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)。中信銀行持續(xù)在機(jī)構(gòu)設(shè)置方面發(fā)力，不僅在總行及12家分行設(shè)立了科技金融中心，還挑選了200家科技金融先鋒軍支行，共同打造專業(yè)化體系。從頭部險企來看，中國人壽持續(xù)加大對戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、未來產(chǎn)業(yè)的耐心資本支持，2024年12月份發(fā)起設(shè)立規(guī)模50億元的“中國人壽—北京科創(chuàng)股權(quán)投資計劃”。
央行披露的數(shù)據(jù)顯示，2024年末，科技型中小企業(yè)貸款、“專精特新”企業(yè)貸款同比分別增長21.2%、13.0%，均高于同期全部貸款增速。據(jù)金融監(jiān)管總局財產(chǎn)保險監(jiān)管司相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，2024年前8個月，我國科技保險保費(fèi)為388億元，為科技研發(fā)、成果轉(zhuǎn)化和推廣應(yīng)用等科技活動提供風(fēng)險保障超過7萬億元。同時，據(jù)中國證券業(yè)協(xié)會（以下簡稱“中證協(xié)”）發(fā)布的數(shù)據(jù)，去年上半年，作為科技創(chuàng)新債券主承銷商的證券公司共45家，承銷208只債券，合計金額2437.31億元。
就未來金融業(yè)在科技金融領(lǐng)域的發(fā)力方向，受訪人士從信貸市場、資本市場、保險市場等角度提出了不同的建議。
在信貸市場方面，中國銀河證券首席策略分析師楊超認(rèn)為，未來，通過優(yōu)化科技創(chuàng)新再貸款和加大政策性金融工具的精準(zhǔn)投放，銀行業(yè)可進(jìn)一步推動科技金融與資本市場的深度融合，促使金融資源向科技創(chuàng)新領(lǐng)域的關(guān)鍵環(huán)節(jié)傾斜，支持技術(shù)突破和產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用進(jìn)一步加速。
在資本市場方面，博時基金首席權(quán)益策略分析師陳顯順對記者表示，科技創(chuàng)新離不開資本市場的支持?，F(xiàn)代科技創(chuàng)新是以企業(yè)為主體、產(chǎn)學(xué)研高效協(xié)同的綜合體系，投資周期長，資金需求量大，風(fēng)險和不確定程度高。基礎(chǔ)研究邁向技術(shù)創(chuàng)新、科技成果轉(zhuǎn)化為產(chǎn)業(yè)應(yīng)用等不同的階段，都存在金融需求。未來，資本市場可以從融資、風(fēng)險管理等多方面加大對科技創(chuàng)新的支持力度。
在保險市場方面，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險學(xué)院教授王國軍對記者表示，未來，保險業(yè)做好科技金融這篇“大文章”，需要加大對科技型企業(yè)研發(fā)投入的支持力度，通過險資直接投資或參與產(chǎn)業(yè)基金等方式，為科技創(chuàng)新提供長期穩(wěn)定的資金來源。

多層次綠色金融服務(wù)體系初步形成
綠色金融是推動我國經(jīng)濟(jì)社會綠色低碳轉(zhuǎn)型提速，助力美麗中國建設(shè)的重要引擎。近年來，我國持續(xù)推動綠色金融發(fā)展，助力經(jīng)濟(jì)社會闊步向“綠”邁進(jìn)。
回顧2024年，綠色金融政策體系持續(xù)完善。3月份，央行等七部門印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步強(qiáng)化金融支持綠色低碳發(fā)展的指導(dǎo)意見》；10月份，央行等四部門印發(fā)《關(guān)于發(fā)揮綠色金融作用服務(wù)美麗中國建設(shè)的意見》。
金融機(jī)構(gòu)在綠色金融領(lǐng)域也結(jié)出累累碩果?？傮w來看，當(dāng)前，我國已形成以綠色貸款、綠色債券為主的多層次、多元化綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)體系。銀行綠色貸款方面，央行披露的數(shù)據(jù)顯示，2024年四季度末，本外幣綠色貸款余額36.6萬億元，同比增長21.7%，增速比各項(xiàng)貸款高14.5個百分點(diǎn)。
綠色債券方面，中國銀行間市場交易商協(xié)會披露的數(shù)據(jù)顯示，2024年國內(nèi)共發(fā)行各類綠色債券6814.33億元。中證協(xié)發(fā)布的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，去年上半年，作為綠色債券主承銷商或資產(chǎn)證券化產(chǎn)品管理人的證券公司共37家，承銷（或管理）59只債券（或產(chǎn)品），合計金額670.06億元。
綠色資產(chǎn)支持證券（以下簡稱“綠色ABS”）是綠色債券的重要組成部分，2024年，相關(guān)產(chǎn)品發(fā)行單數(shù)穩(wěn)步增長。根據(jù)中誠信國際信用評級有限責(zé)任公司統(tǒng)計的數(shù)據(jù)，2024年我國綠色ABS發(fā)行規(guī)模合計為2221.93億元。
保險業(yè)也是助力綠色金融高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵一環(huán)。據(jù)金融監(jiān)管總局相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，2024年上半年，我國綠色保險賠款支出達(dá)850億元，對助力經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型、助力碳達(dá)峰碳中和發(fā)揮積極作用。
此外，綠色投資理念正持續(xù)在基金業(yè)扎根。據(jù)證監(jiān)會新聞發(fā)言人周小舟介紹，2024年，綠色主題基金快速發(fā)展，截至2024年底已有350只、3100余億元的綠色主題基金，涵蓋股票、債券等大類資產(chǎn)。
下一步綠色金融如何更好發(fā)展？楊超建議，進(jìn)一步加強(qiáng)綠色金融政策的頂層設(shè)計，統(tǒng)一綠色金融標(biāo)準(zhǔn)，并加大綠色金融產(chǎn)品的創(chuàng)新力度，推動金融市場對綠色低碳項(xiàng)目的長期資金支持。在全球視野下，積極推動綠色金融的國際協(xié)作與市場對接，使人民幣綠色金融產(chǎn)品走向國際市場，增強(qiáng)全球綠色投資的吸引力。
具體到保險業(yè)，普華永道管理咨詢（上海）有限公司中國金融行業(yè)管理咨詢合伙人周瑾表示，保險業(yè)除了為“綠色”企業(yè)提供保障與融資服務(wù)，還要為更廣泛的傳統(tǒng)企業(yè)客戶在降碳減排相關(guān)的設(shè)備更新、技術(shù)升級和基礎(chǔ)建設(shè)等過程中的不確定性提供保障。同時，保險業(yè)可以發(fā)揮生態(tài)平臺作用，與科技、建筑、制造等企業(yè)合作，提供低碳轉(zhuǎn)型的一攬子解決方案，推動全社會綠色低碳轉(zhuǎn)型。

普惠金融精準(zhǔn)賦能中小微企業(yè)
在金融高質(zhì)量發(fā)展的進(jìn)程中，普惠金融肩負(fù)著讓金融服務(wù)廣泛惠及中小微企業(yè)、涉農(nóng)主體以及普通居民的重要使命，是踐行金融為民理念的重要著力點(diǎn)。2024年，金融機(jī)構(gòu)加大普惠金融業(yè)務(wù)投入力度，提升中小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)量，取得了一系列實(shí)效。
銀行機(jī)構(gòu)不斷加大對小微企業(yè)的信貸支持力度。據(jù)金融監(jiān)管總局?jǐn)?shù)據(jù)，截至2024年四季度末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)用于小微企業(yè)的貸款（包括小微型企業(yè)貸款、個體工商戶貸款和小微企業(yè)主貸款）余額為81.4萬億元，較上年末多增10.5萬億元，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供了有力支撐。
公募基金持續(xù)提升金融服務(wù)的普惠性。2024年，低門檻、低費(fèi)率的普惠型公募基金規(guī)模穩(wěn)步增長，產(chǎn)品類型覆蓋多元風(fēng)險收益特征，助力更多投資者共享資本市場發(fā)展紅利；同時，行業(yè)綜合費(fèi)率進(jìn)一步下降，顯著降低投資者持有成本。
券商把服務(wù)鄉(xiāng)村振興、支持創(chuàng)新型中小企業(yè)作為踐行普惠金融的關(guān)鍵舉措。據(jù)中證協(xié)數(shù)據(jù)，2024年上半年，共有18家證券公司作為鄉(xiāng)村振興債券主承銷商或資產(chǎn)證券化產(chǎn)品管理人，承銷（或管理）了14只債券（或產(chǎn)品），合計金額達(dá)113.62億元。同時，券商全方位為創(chuàng)新型中小企業(yè)提供綜合金融服務(wù)。例如，頭部機(jī)構(gòu)招商證券深入推進(jìn)“羚躍計劃”，精準(zhǔn)挖掘出一批極具成長潛力的企業(yè)，并為入庫企業(yè)提供關(guān)鍵的資金支持。
保險機(jī)構(gòu)通過提供更多風(fēng)險保障唱響了普惠“好聲音”。據(jù)財政部數(shù)據(jù)，2024年，中央財政撥付農(nóng)業(yè)保險保費(fèi)補(bǔ)貼547億元，支持我國農(nóng)業(yè)保險保費(fèi)規(guī)模達(dá)1521億元，同比增長6%，為1.47億戶次農(nóng)戶提供風(fēng)險保障超5萬億元。
展望2025年，受訪人士認(rèn)為，金融機(jī)構(gòu)要通過產(chǎn)品創(chuàng)新、服務(wù)優(yōu)化等，全面提升普惠金融的覆蓋面和服務(wù)質(zhì)量。其中，銀行可進(jìn)一步完善普惠金融產(chǎn)品體系，推出更多定制化信貸產(chǎn)品；券商可推動中小企業(yè)對接資本市場，提供綜合融資服務(wù)；保險機(jī)構(gòu)可擴(kuò)大普惠保險覆蓋面，創(chuàng)新推出針對小微企業(yè)和民生領(lǐng)域的保險產(chǎn)品。公募基金方面，陳顯順建議，公募機(jī)構(gòu)可通過豐富產(chǎn)品譜系、降低投資成本、推動基金投顧業(yè)務(wù)常態(tài)化等措施，構(gòu)建覆蓋全生命周期和全風(fēng)險偏好的普惠金融體系。

養(yǎng)老金融助力補(bǔ)齊第三支柱短板
隨著我國人口老齡化程度持續(xù)加深，養(yǎng)老金融的需求持續(xù)增加。發(fā)展養(yǎng)老金融，是促進(jìn)中國特色金融和養(yǎng)老事業(yè)良性循環(huán)的關(guān)鍵著力點(diǎn)。近兩年，頂層設(shè)計加力支持養(yǎng)老金融發(fā)展，相關(guān)金融機(jī)構(gòu)也在養(yǎng)老領(lǐng)域持續(xù)發(fā)力，完善養(yǎng)老保障體系，助力銀發(fā)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。
2024年1月份，《國務(wù)院辦公廳關(guān)于發(fā)展銀發(fā)經(jīng)濟(jì)增進(jìn)老年人福祉的意見》正式發(fā)布；2024年12月份，央行、金融監(jiān)管總局等九部門聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于金融支持中國式養(yǎng)老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》，明確各階段要求和目標(biāo)任務(wù)；自2024年12月15日起，我國全面實(shí)施個人養(yǎng)老金制度。
在助力做大我國養(yǎng)老保障第三支柱方面，各類金融機(jī)構(gòu)持續(xù)發(fā)力，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品庫不斷豐富。國家社會保險公共服務(wù)平臺數(shù)據(jù)顯示，截至今年2月24日，共有466款銀行儲蓄產(chǎn)品、288款基金類產(chǎn)品、182款保險類產(chǎn)品以及30款銀行理財產(chǎn)品，可供個人養(yǎng)老金制度的參加人員選擇。
與此同時，頭部銀行機(jī)構(gòu)正穩(wěn)妥有序開展適老化改造，幫助老年客群便捷享受金融服務(wù)。例如，工商銀行組建了養(yǎng)老金融部，牽頭全行養(yǎng)老金融工作；中國銀行成立了養(yǎng)老金融中心，全面統(tǒng)籌該行養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)發(fā)展。
保險機(jī)構(gòu)也積極發(fā)揮自身優(yōu)勢，支持銀發(fā)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。據(jù)金融監(jiān)管總局相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，截至2024年6月份，我國商業(yè)養(yǎng)老保險已積累養(yǎng)老金規(guī)模超過6萬億元，覆蓋近1億人，為助力多層次多支柱養(yǎng)老保險體系建設(shè)、加快補(bǔ)齊第三支柱短板作出積極貢獻(xiàn)。
展望未來，銀行、保險、公募基金等機(jī)構(gòu)仍有發(fā)力空間。
從銀行機(jī)構(gòu)來看，楊超認(rèn)為，銀行業(yè)發(fā)展養(yǎng)老金融應(yīng)順應(yīng)人口老齡化趨勢和數(shù)字化轉(zhuǎn)型要求，加快構(gòu)建多層次、多樣化的養(yǎng)老金融產(chǎn)品體系，以應(yīng)對養(yǎng)老服務(wù)市場的需求增長。
從保險機(jī)構(gòu)來看，周瑾認(rèn)為，保險業(yè)可差異化定位自身的服務(wù)屬性，發(fā)揮支付端優(yōu)勢，通過“產(chǎn)品+服務(wù)”的模式，圍繞家政服務(wù)、長期護(hù)理、適老改造等領(lǐng)域，持續(xù)完善服務(wù)體系，滿足老齡人群的需求，從而實(shí)現(xiàn)與其他金融業(yè)態(tài)的錯位競爭。
公募基金方面，陳顯順對記者表示，公募基金做好養(yǎng)老金融需要從三方面發(fā)力，一是著力提升研究能力和股票定價能力，提升多資產(chǎn)配置能力和風(fēng)險管理能力；二是提升客戶服務(wù)能力，打造“投前—投中—投后”全過程的投顧陪伴體系；三是發(fā)展養(yǎng)老投顧，打造一站式綜合化養(yǎng)老金融生態(tài)，逐步形成圍繞養(yǎng)老需求的綜合顧問體系和服務(wù)生態(tài)。

金融機(jī)構(gòu)加速推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型
金融“五篇大文章”中，數(shù)字金融貫穿始終。系統(tǒng)推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型、運(yùn)用數(shù)字技術(shù)提升重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)質(zhì)效、夯實(shí)數(shù)字金融發(fā)展基礎(chǔ)、完善數(shù)字金融治理體系等，是金融機(jī)構(gòu)推進(jìn)數(shù)字金融建設(shè)的應(yīng)有之義。
2024年11月份，央行等七部門聯(lián)合印發(fā)的《推動數(shù)字金融高質(zhì)量發(fā)展行動方案》提出，“到2027年底，基本建成與數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展高度適應(yīng)的金融體系”。
中信建投證券政策研究組首席分析師胡玉瑋團(tuán)隊(duì)認(rèn)為，當(dāng)前我國數(shù)字金融發(fā)展基礎(chǔ)堅(jiān)實(shí)，受眾較廣，并且金融機(jī)構(gòu)投入多，服務(wù)形式多樣化，金融科技不斷突破，驅(qū)動金融產(chǎn)品不斷創(chuàng)新。
目前，多家金融機(jī)構(gòu)將數(shù)字金融提升至經(jīng)營戰(zhàn)略的層面加以布局，實(shí)踐成果頗豐。以銀行業(yè)為例，六家國有大行在2024年半年報中表示，報告期內(nèi)，公司加強(qiáng)新型數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、健全金融數(shù)字服務(wù)生態(tài)和產(chǎn)品創(chuàng)新、深化數(shù)據(jù)資產(chǎn)應(yīng)用和數(shù)字治理、加大數(shù)字經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)貸款、創(chuàng)新數(shù)字人民幣應(yīng)用、提升數(shù)字化經(jīng)營管理能力等，做好數(shù)字金融“大文章”。
從保險業(yè)的數(shù)字化實(shí)踐來看，保險機(jī)構(gòu)普遍在數(shù)字化轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略指引下，對傳統(tǒng)業(yè)務(wù)流程進(jìn)行全面梳理與數(shù)字化改造，從而大幅提升理賠效率、客戶體驗(yàn)等，多家保險公司的自動理賠服務(wù)最快審核速度已縮短至秒級。
同時，基金公司已在基金產(chǎn)品的清算、估值核算等運(yùn)營業(yè)務(wù)方面實(shí)現(xiàn)了數(shù)字化驅(qū)動，并進(jìn)一步推動業(yè)務(wù)模式重構(gòu)和管理模式升級。證券業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型則由零售經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)逐步擴(kuò)展到機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)、資產(chǎn)管理、投資銀行、自營投資等領(lǐng)域，行業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型不斷深化。
此外，作為數(shù)字金融的重要組成部分，數(shù)字人民幣正加速滲透到各個應(yīng)用場景。據(jù)央行披露，截至2024年6月末，數(shù)字人民幣累計交易金額達(dá)7萬億元。
對于接下來數(shù)字金融的重點(diǎn)發(fā)力方向，楊超表示，銀行業(yè)應(yīng)繼續(xù)推進(jìn)數(shù)字貨幣和區(qū)塊鏈技術(shù)的應(yīng)用，提升金融服務(wù)的數(shù)字化、智能化水平，降低金融服務(wù)成本，提高業(yè)務(wù)處理的效率和透明度，同時增強(qiáng)數(shù)據(jù)安全保障和風(fēng)險控制能力。此外，陳顯順表示，基金公司推進(jìn)數(shù)智化轉(zhuǎn)型還面臨一些約束和挑戰(zhàn)，需要加速推動業(yè)務(wù)與技術(shù)緊密結(jié)合，促進(jìn)流程機(jī)制變革，創(chuàng)新服務(wù)模式和商業(yè)模式。
2024年是金融行業(yè)做好金融“五篇大文章”的第一個完整年度。一串串?dāng)?shù)字，一個個案例，都體現(xiàn)出金融機(jī)構(gòu)在做好“五篇大文章”方面已實(shí)現(xiàn)良好開局。未來，隨著相關(guān)舉措進(jìn)一步深化落實(shí)，金融機(jī)構(gòu)有望書寫更加精彩的“五篇大文章”。

來源：中國人民銀行  

時間：2024年03月07日
原文鏈接：https://mp.weixin.qq.com/s/2_gK2zpFRBjpq_dTRqc_RQ

持續(xù)優(yōu)化金融支持體系 傾力做好“五篇大文章”

金融市場司

中央金融工作會議指出，要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融“五篇大文章”。中國人民銀行認(rèn)真貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院決策部署，會同其他金融部門和行業(yè)管理部門統(tǒng)籌推進(jìn)、狠抓落實(shí)，圍繞重大戰(zhàn)略、重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，不斷完善政策框架、創(chuàng)新結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具、健全金融組織和產(chǎn)品服務(wù)體系、強(qiáng)化政策落實(shí)，著力提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，做好“五篇大文章”，助力高質(zhì)量發(fā)展。

一、健全科技金融服務(wù)體系，助力高水平科技自立自強(qiáng)
一是政策框架和工具體系持續(xù)完善。聯(lián)合科技部牽頭起草支持科技型企業(yè)融資行動方案，推出創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)專項(xiàng)金融債券，設(shè)立科技創(chuàng)新再貸款、設(shè)備更新改造專項(xiàng)再貸款等結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，覆蓋戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)培育發(fā)展、傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級改造等科創(chuàng)重點(diǎn)領(lǐng)域。
二是科技型企業(yè)貸款較快增長。召開工作推進(jìn)會，開展全國性銀行工作情況通報，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)完善內(nèi)部政策安排，加大信貸資源傾斜。過去5年，高技術(shù)制造業(yè)中長期貸款余額保持30%以上的較高增速；科技型中小企業(yè)貸款、全國“專精特新”企業(yè)貸款余額年均增速20%以上，明顯高于各項(xiàng)貸款增速。
三是金融產(chǎn)品服務(wù)模式更加豐富?！翱偛?區(qū)域科創(chuàng)中心+科技支行”組織架構(gòu)在大型銀行普遍建立，“技術(shù)流”風(fēng)險評估模式獲得廣泛運(yùn)用。知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款持續(xù)增量擴(kuò)面，2023年全國專利商標(biāo)質(zhì)押融資額同比增長75.4%。“創(chuàng)新積分貸”“科技人才貸”落地推廣，供應(yīng)鏈金融服務(wù)線上化數(shù)字化水平明顯提升。科技型企業(yè)融資渠道不斷拓寬，科創(chuàng)票據(jù)累計發(fā)行5600億元。
四是科技金融發(fā)展環(huán)境和配套政策逐步完善。推動7地設(shè)立科創(chuàng)金融改革試驗(yàn)區(qū)，持續(xù)優(yōu)化區(qū)域科技金融發(fā)展布局。穩(wěn)步推進(jìn)跨境融資便利化試點(diǎn)、合格境外有限合伙人（QFLP）外匯管理試點(diǎn)，提升科技型企業(yè)跨境融資便利度。加強(qiáng)金融政策與科技、產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)同配合，健全信息共享和融資對接機(jī)制，引導(dǎo)資金鏈與創(chuàng)新鏈產(chǎn)業(yè)鏈人才鏈深度融合。

二、提升綠色金融服務(wù)能力，助推綠色低碳轉(zhuǎn)型
一是政策框架體系逐步健全。牽頭制定《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見》，規(guī)范綠色金融行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，推動金融機(jī)構(gòu)碳核算及環(huán)境信息披露，建立綠色信貸統(tǒng)計制度，開展金融機(jī)構(gòu)綠色金融評價，有力夯實(shí)綠色金融發(fā)展政策基礎(chǔ)，基本形成“三大功能”“五大支柱”的綠色金融政策框架體系。
二是結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具精準(zhǔn)發(fā)力。創(chuàng)設(shè)8000億元碳減排支持工具和3000億元支持煤炭清潔高效利用專項(xiàng)再貸款，以低成本資金引導(dǎo)加大綠色信貸投放?！半p碳”目標(biāo)提出以來，綠色貸款常年保持20%以上的高速增長。截至2023年末，綠色貸款余額30.08萬億元，是2020年末的2.5倍；同比增長36.5%，高于各項(xiàng)貸款增速26.4個百分點(diǎn)。
三是綠色債券市場迅速發(fā)展。發(fā)布《中國綠色債券原則》和中國綠色債券指數(shù)，推動國內(nèi)綠色債券標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一。豐富綠色債券產(chǎn)品，創(chuàng)新推出碳中和債券、轉(zhuǎn)型債券和可持續(xù)掛鉤債券。截至2023年末，綠色債券累計發(fā)行超過3.4萬億元，存量約2萬億元，居全球第二位。
四是國際合作取得積極進(jìn)展。著力推動國內(nèi)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)、環(huán)境信息披露要求等與國際標(biāo)準(zhǔn)接軌，在能力建設(shè)、生物多樣性保護(hù)、激勵約束機(jī)制等方面強(qiáng)化國際交流協(xié)調(diào)。連續(xù)多年擔(dān)任二十國集團(tuán)（G20）可持續(xù)金融工作組聯(lián)合主席，牽頭推出《G20可持續(xù)金融路線圖》等一系列重要成果文件。

三、構(gòu)建普惠金融發(fā)展長效機(jī)制，促進(jìn)實(shí)現(xiàn)共同富裕
一是民營小微企業(yè)支持力度不斷加大。牽頭出臺金融支持民營經(jīng)濟(jì)25條舉措。延續(xù)實(shí)施普惠小微貸款支持工具至2024年底，將普惠小微貸款認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)放寬到單戶授信不超過2000萬元。深入開展中小微企業(yè)金融服務(wù)能力提升工程。截至2023年末，普惠小微貸款余額29.4萬億元，同比增長23.5%，持續(xù)高于各項(xiàng)貸款增速。
二是鄉(xiāng)村振興金融服務(wù)持續(xù)深化。牽頭出臺金融支持全面推進(jìn)鄉(xiāng)村振興、加快建設(shè)農(nóng)業(yè)強(qiáng)國的指導(dǎo)意見，聯(lián)合有關(guān)部門開展農(nóng)業(yè)農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施重大項(xiàng)目融資對接和金融機(jī)構(gòu)服務(wù)鄉(xiāng)村振興考核評估，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)向“三農(nóng)”注入金融活水。截至2023年末，涉農(nóng)貸款余額56.6萬億元，為2018年末的1.7倍。
三是民生領(lǐng)域信貸供給有效增加。不斷優(yōu)化創(chuàng)業(yè)擔(dān)保貸款政策，支持高校畢業(yè)生、農(nóng)民工、退役軍人等重點(diǎn)群體就業(yè)創(chuàng)業(yè)。繼續(xù)實(shí)施國家助學(xué)貸款免息及本金延期償還政策，提高貸款額度、調(diào)整貸款利率，加大對家庭經(jīng)濟(jì)困難學(xué)生的支持力度。截至2023年末，創(chuàng)業(yè)擔(dān)保貸款余額2817億元，同比增長5.2%；助學(xué)貸款余額2184億元，同比增長22.4%。

四、完善養(yǎng)老金融政策體系，支持養(yǎng)老事業(yè)發(fā)展
一是金融支持政策措施不斷完善。強(qiáng)化頂層設(shè)計，牽頭出臺金融支持養(yǎng)老服務(wù)業(yè)加快發(fā)展的指導(dǎo)意見。創(chuàng)設(shè)普惠養(yǎng)老專項(xiàng)再貸款，支持金融機(jī)構(gòu)向5個試點(diǎn)省份普惠養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)發(fā)放優(yōu)惠貸款21.6億元，撬動投放養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)貸款超千億元。
二是金融組織和產(chǎn)品體系持續(xù)豐富。引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)建立專屬組織機(jī)構(gòu)、搭建專業(yè)化數(shù)字服務(wù)平臺，積極做好企業(yè)年金、養(yǎng)老金托管等服務(wù)，開展養(yǎng)老理財和特定養(yǎng)老儲蓄試點(diǎn)工作，豐富第三支柱養(yǎng)老金融產(chǎn)品。金融機(jī)構(gòu)累計推出個人養(yǎng)老金產(chǎn)品超750款。
三是金融適老化服務(wù)提質(zhì)升級。編制印發(fā)銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)及移動金融客戶端等無障礙建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)和方案，開展金融類APP反詐電子標(biāo)識試點(diǎn)工作和拒收現(xiàn)金整治活動，營造良好適老金融環(huán)境，保障老年人金融權(quán)益。2020年以來，人民銀行依法對170起拒收現(xiàn)金違法行為作出行政處罰。

五、加快數(shù)字金融發(fā)展步伐，賦能數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展
一是持續(xù)推動金融科技發(fā)展。聚焦金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，出臺實(shí)施《金融科技發(fā)展規(guī)劃》，推動金融機(jī)構(gòu)和金融基礎(chǔ)設(shè)施優(yōu)化組織架構(gòu)，運(yùn)用數(shù)字化渠道和技術(shù)創(chuàng)新金融產(chǎn)品、優(yōu)化服務(wù)流程、加強(qiáng)風(fēng)險管理，提升金融服務(wù)質(zhì)效。穩(wěn)步推進(jìn)數(shù)字人民幣試點(diǎn)。
二是加強(qiáng)數(shù)字金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)監(jiān)管。完善移動支付、個人征信等領(lǐng)域監(jiān)管制度規(guī)則，推動數(shù)字支付、數(shù)字信貸業(yè)務(wù)健康有序發(fā)展。開展金融科技創(chuàng)新監(jiān)管試點(diǎn)，探索打造包容審慎的新型監(jiān)管工具。
三是加大對數(shù)字經(jīng)濟(jì)的金融支持力度。積極運(yùn)用科技創(chuàng)新再貸款、設(shè)備更新改造專項(xiàng)再貸款等貨幣政策工具，撬動投放貸款近2萬億元，有力支持包括數(shù)字產(chǎn)業(yè)化和產(chǎn)業(yè)數(shù)字化在內(nèi)的重點(diǎn)領(lǐng)域發(fā)展。
下一步，中國人民銀行將堅(jiān)持以習(xí)近平新時代中國特色社會主義思想為指導(dǎo)，深入貫徹落實(shí)中央金融工作會議精神和《政府工作報告》部署，加強(qiáng)頂層設(shè)計和系統(tǒng)籌劃，健全金融政策框架體系；優(yōu)化使用結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，更好發(fā)揮總量和結(jié)構(gòu)雙重功能；明確金融機(jī)構(gòu)工作目標(biāo)任務(wù)，健全“敢貸愿貸能貸會貸”長效機(jī)制；強(qiáng)化統(tǒng)計監(jiān)測和考核評估，提升政策執(zhí)行的精準(zhǔn)度和有效性，多措并舉做好“五篇大文章”，推動我國金融高質(zhì)量發(fā)展，為以中國式現(xiàn)代化全面推進(jìn)強(qiáng)國建設(shè)、民族復(fù)興偉業(yè)提供有力支撐。

金融“五篇大文章”怎么做？國務(wù)院辦公廳劃定重點(diǎn)領(lǐng)域和著力點(diǎn)

來源：新京報
時間：2025-03-05
原文鏈接：https://baijiahao.baidu.com/s?id ... 1&wfr=spider&for=pc

3月5日，國務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見》（以下簡稱《指導(dǎo)意見》），其中明確了金融“五篇大文章”的重點(diǎn)領(lǐng)域和主要著力點(diǎn)。
2023年底，中央金融工作會議上首次提出金融“五篇大文章”概念。它是為了提供高質(zhì)量金融服務(wù)，金融系統(tǒng)要著力做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融五篇大文章。 去年，中國人民銀行設(shè)立信貸市場司，重點(diǎn)做好金融五篇大文章相關(guān)工作。自設(shè)立信貸市場司以來，中國人民銀行一直在推動建立金融五篇大文章政策體系。
在業(yè)內(nèi)人士看來，《指導(dǎo)意見》加強(qiáng)金融“五篇大文章”的頂層設(shè)計和系統(tǒng)規(guī)劃，引領(lǐng)構(gòu)建“1+N”政策體系。 同時緊扣中央金融工作會議部署，對各篇文章的實(shí)施路徑作出清晰規(guī)劃。
據(jù)悉，人民銀行將健全完善與有關(guān)部門的工作聯(lián)動機(jī)制，切實(shí)抓好《指導(dǎo)意見》落實(shí)。人民銀行將持續(xù)強(qiáng)化正向激勵、深入開展金融服務(wù)能力提升工程、加強(qiáng)評估問效等工作，確?！吨笇?dǎo)意見》各項(xiàng)政策和任務(wù)落到實(shí)處、取得實(shí)效。

系統(tǒng)規(guī)劃+實(shí)施路徑“五篇大文章”定位更加明晰
《指導(dǎo)意見》指出，要堅(jiān)持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的根本宗旨，順應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會高質(zhì)量發(fā)展的戰(zhàn)略需要、階段特征和結(jié)構(gòu)特點(diǎn)，深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，強(qiáng)化金融政策和科技、產(chǎn)業(yè)、財稅等政策銜接配合，切實(shí)加強(qiáng)對重大戰(zhàn)略、重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的優(yōu)質(zhì)金融服務(wù)，支持因地制宜發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力。
近年來，人民銀行會同有關(guān)部門持續(xù)加強(qiáng)制度和市場建設(shè)，去年以來牽頭出臺各篇文章的專項(xiàng)指導(dǎo)文件，并設(shè)立多項(xiàng)結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，推動金融支持重點(diǎn)領(lǐng)域力度不斷提升。
數(shù)據(jù)顯示，截至2024年末，科技型中小企業(yè)貸款、綠色貸款、普惠小微貸款、涉農(nóng)貸款同比分別增長21.2%、21.7%、14.6%、9.8%，各地區(qū)、各部門也立足本領(lǐng)域積極出臺政策舉措，已經(jīng)取得了一定的成效。
“不過，總體看，政策舉措之間仍缺乏統(tǒng)籌和聯(lián)動，金融 ‘五篇大文章’的政策體系仍有待進(jìn)一步完善。”業(yè)內(nèi)專家表示，《指導(dǎo)意見》作為金融“五篇大文章”政策體系的“1”，與人民銀行前期會同有關(guān)部門出臺的各領(lǐng)域?qū)ｍ?xiàng)文件一起，構(gòu)成做好金融“五篇大文章”的完整政策體系，推動形成全國一盤棋，全面提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展質(zhì)效。
上述專家指出，《指導(dǎo)意見》將主要在3方面發(fā)揮統(tǒng)籌引導(dǎo)作用：一是統(tǒng)一政策標(biāo)準(zhǔn)，提出各領(lǐng)域工作目標(biāo)和實(shí)施路徑，全面系統(tǒng)地提高對重大戰(zhàn)略、重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)的力度、可持續(xù)性和專業(yè)化水平。二是突出重點(diǎn)，聚焦金融服務(wù)的主要環(huán)節(jié)和短板弱項(xiàng)，確定做好金融“五篇大文章”的主要舉措和各方責(zé)任，疏通金融資金進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)領(lǐng)域的渠道。三是加強(qiáng)統(tǒng)籌，堅(jiān)持黨中央對金融工作的集中統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，發(fā)揮金融、科技、產(chǎn)業(yè)、財政等政策合力，完善有關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施和配套政策，平衡金融支持和風(fēng)險防范，建立金融“五篇大文章”的長效機(jī)制。
《指導(dǎo)意見》不僅加強(qiáng)了頂層設(shè)計，更是將五篇大文章的實(shí)施路徑作出清晰規(guī)劃。
《指導(dǎo)意見》顯示，科技金融統(tǒng)籌運(yùn)用股權(quán)、債權(quán)、保險等手段，精準(zhǔn)支持國家重大科技任務(wù)和科技型中小企業(yè)，發(fā)揮多層次資本市場支持科技創(chuàng)新關(guān)鍵樞紐作用，著力投早、投小、投長期、投硬科技。
綠色金融按照“先立后破”的原則完善綠色金融政策、市場和標(biāo)準(zhǔn)體系，豐富綠色金融工具，統(tǒng)籌對綠色發(fā)展和低碳轉(zhuǎn)型的支持。普惠金融通過健全普惠金融機(jī)構(gòu)組織體系，優(yōu)化金融產(chǎn)品供給，提升民營小微、鄉(xiāng)村振興、社會民生等領(lǐng)域的金融服務(wù)質(zhì)效。
養(yǎng)老金融則著力強(qiáng)化銀發(fā)經(jīng)濟(jì)金融支持，發(fā)展多層次多支柱養(yǎng)老保險體系，加強(qiáng)養(yǎng)老投資管理，大力發(fā)展商業(yè)保險年金，支撐應(yīng)對人口老齡化挑戰(zhàn)。而數(shù)字金融聚焦加快金融機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，穩(wěn)妥推進(jìn)數(shù)字人民幣發(fā)展，健全數(shù)字金融治理體系，支持鞏固拓展數(shù)字經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢。

提升金融機(jī)構(gòu)和市場能力深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革
解決了路徑問題之后，怎么做成了迫在眉睫的事情。在業(yè)內(nèi)人士看來，《指導(dǎo)意見》深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，對金融機(jī)構(gòu)和金融市場提升服務(wù)能力提出全面要求。
在深化金融機(jī)構(gòu)服務(wù)能力建設(shè)方面，《指導(dǎo)意見》 引導(dǎo)銀行、保險、證券、期貨、基金、私募股權(quán)投資等各類機(jī)構(gòu)立足定位、分工協(xié)作，全面提升服務(wù)能力。組織管理方面，鼓勵金融機(jī)構(gòu)把做好金融“五篇大文章”納入經(jīng)營發(fā)展戰(zhàn)略，建立“一把手”負(fù)責(zé)和部門協(xié)調(diào)推進(jìn)機(jī)制，建設(shè)專業(yè)化組織架構(gòu)，以突出金融功能性為導(dǎo)向建立激勵機(jī)制，針對各領(lǐng)域特點(diǎn)完善盡職免責(zé)制度。
在產(chǎn)品服務(wù)方面，《指導(dǎo)意見》還結(jié)合近年來金融改革探索實(shí)踐成果，重點(diǎn)發(fā)展“貸款+外部直投”、碳排放權(quán)擔(dān)保貸款、特色農(nóng)產(chǎn)品保險等14項(xiàng)金融產(chǎn)品。在業(yè)務(wù)運(yùn)營方面，運(yùn)用數(shù)字技術(shù)改造提升金融服務(wù)各環(huán)節(jié)，推動公共數(shù)據(jù)向金融機(jī)構(gòu)賦能應(yīng)用。
在風(fēng)險管理方面，構(gòu)建適合科創(chuàng)領(lǐng)域特點(diǎn)的風(fēng)險評價模型，加強(qiáng)氣候變化和低碳轉(zhuǎn)型中的風(fēng)險管理，提高普惠金融風(fēng)險定價能力，加強(qiáng)養(yǎng)老資金安全防范和投資風(fēng)險管理，推進(jìn)金融業(yè)關(guān)鍵信息基礎(chǔ)設(shè)施信息技術(shù)創(chuàng)新應(yīng)用。
此外，在業(yè)內(nèi)人士看來，《指導(dǎo)意見》還系統(tǒng)強(qiáng)化金融市場服務(wù)功能，提升對重點(diǎn)領(lǐng)域特別是科技創(chuàng)新的適配度和覆蓋面。
如在債券市場上，《指導(dǎo)意見》要求發(fā)展科技創(chuàng)新債券、碳中和債券、鄉(xiāng)村振興債券等特色產(chǎn)品，完善科技創(chuàng)新債券發(fā)行管理和風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，鼓勵金融機(jī)構(gòu)發(fā)行專項(xiàng)金融債券用于科創(chuàng)、養(yǎng)老等領(lǐng)域，開展金融“五篇大文章”領(lǐng)域信貸資產(chǎn)證券化。
而在股權(quán)市場上，《指導(dǎo)意見》則要求提升多層次股權(quán)市場對新產(chǎn)業(yè)新業(yè)態(tài)新技術(shù)的包容性，為突破關(guān)鍵核心技術(shù)的科技型企業(yè)建立健全上市融資、并購重組“綠色通道”機(jī)制，優(yōu)化創(chuàng)業(yè)投資和私募股權(quán)投資“募投管退”制度體系，常態(tài)化推進(jìn)清潔能源、養(yǎng)老、新型基礎(chǔ)設(shè)施等領(lǐng)域發(fā)行不動產(chǎn)投資信托基金。
對于跨境資金管理，《指導(dǎo)意見》指出要便利綠色項(xiàng)目跨境融資，穩(wěn)步擴(kuò)大跨境私募股權(quán)投資基金外匯管理政策試點(diǎn)范圍，推動銀行健全匯率風(fēng)險管理服務(wù)長效機(jī)制，為更多中小企業(yè)和貿(mào)易新業(yè)態(tài)提供優(yōu)質(zhì)貿(mào)易便利化服務(wù)。

穩(wěn)妥有序推進(jìn)改革試點(diǎn)加強(qiáng)配套基礎(chǔ)設(shè)施和機(jī)制建設(shè)
《指導(dǎo)意見》還加強(qiáng)了政策引導(dǎo)和配套支撐。發(fā)揮貨幣信貸政策總量和結(jié)構(gòu)雙重功能，加強(qiáng)財政、貨幣、監(jiān)管政策合力，加強(qiáng)對金融機(jī)構(gòu)的激勵引導(dǎo)。建立健全標(biāo)準(zhǔn)體系和支持配套機(jī)制，穩(wěn)妥有序推進(jìn)相關(guān)改革試點(diǎn)。
“金融市場資源配置功能需要發(fā)達(dá)的基礎(chǔ)設(shè)施提供支持，促進(jìn)降低交易成本，緩解信息不對稱問題?！睒I(yè)內(nèi)專家指出，《指導(dǎo)意見》提出15項(xiàng)需要重點(diǎn)建設(shè)的有關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施，為金融服務(wù)提供信息共享、融資對接、企業(yè)培育、資產(chǎn)評估等數(shù)據(jù)和平臺支撐。
上述專家指出，部分重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)的風(fēng)險與收益不完全匹配，需要通過激勵引導(dǎo)，調(diào)動金融機(jī)構(gòu)的積極性，增強(qiáng)金融支持的可持續(xù)性。《指導(dǎo)意見》要求發(fā)揮貨幣信貸政策總量和結(jié)構(gòu)雙重功能，優(yōu)化金融“五篇大文章”領(lǐng)域貸款風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，增強(qiáng)貨幣、財政、金融監(jiān)管政策合力，引導(dǎo)更多金融資源投向高質(zhì)量發(fā)展領(lǐng)域。
“統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范是金融精準(zhǔn)支持的先決條件?！庇袠I(yè)內(nèi)人士指出，《指導(dǎo)意見》對完善標(biāo)準(zhǔn)體系提出了具體的工作舉措，完善企業(yè)科技含量評價指標(biāo)體系，全面推行“創(chuàng)新積分制”，完善綠色金融標(biāo)準(zhǔn)體系，加快研究轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)，健全重點(diǎn)領(lǐng)域項(xiàng)目推薦機(jī)制。
此外，近年來，人民銀行推動在部分地區(qū)建設(shè)科創(chuàng)、普惠、綠色等金融改革試驗(yàn)區(qū)，先行先試、探索創(chuàng)新。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，《指導(dǎo)意見》要求深入推進(jìn)現(xiàn)有改革試驗(yàn)區(qū)建設(shè)，將工作重點(diǎn)放在做好經(jīng)驗(yàn)復(fù)制推廣。同時支持符合條件的地區(qū)，圍繞金融“五篇大文章”依法合規(guī)、先行先試，側(cè)重于科技創(chuàng)新中心建設(shè)、產(chǎn)融合作試點(diǎn)等工作加強(qiáng)協(xié)同聯(lián)動。

新京報貝殼財經(jīng)記者 姜樊 編輯 陳莉 校對 薛京寧

金融“五篇大文章”完整政策體系出爐，明確各篇文章實(shí)施路徑

　　來源：第一財經(jīng)
　　作者：杜川
　　時間：2025-03-06

　　3月5日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于做好金融“五篇大文章”的指導(dǎo)意見》(下稱《指導(dǎo)意見》)，提出工作目標(biāo)和各篇文章實(shí)施路徑：到2027年，“五篇大文章”有關(guān)領(lǐng)域融資可得性和金融產(chǎn)品服務(wù)適配度持續(xù)提升，金融管理和配套制度機(jī)制更加健全。
　　其中，科技金融體系與實(shí)現(xiàn)高水平科技自立自強(qiáng)目標(biāo)需求更相適應(yīng)。金融支持綠色低碳發(fā)展和美麗中國建設(shè)質(zhì)效進(jìn)一步提升。普惠金融體系持續(xù)完善。養(yǎng)老金融產(chǎn)品和服務(wù)更加豐富。金融機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型取得積極進(jìn)展，數(shù)字化金融監(jiān)管能力有效提升。
　　2024年，央行設(shè)立信貸市場司，重點(diǎn)做好金融五篇大文章相關(guān)工作。自設(shè)立信貸市場司以來，央行一直在推動建立金融五篇大文章政策體系，聯(lián)合多個部門牽頭出臺各篇文章的專項(xiàng)指導(dǎo)文件，并設(shè)立多項(xiàng)結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，推動金融支持重點(diǎn)領(lǐng)域力度不斷提升。
　　截至2024年末，科技型中小企業(yè)貸款、綠色貸款、普惠小微貸款、涉農(nóng)貸款同比分別增長21.2%、21.7%、14.6%、9.8%。
　　不過，在業(yè)內(nèi)專家看來，政策舉措之間仍缺乏統(tǒng)籌和聯(lián)動，金融“五篇大文章”的政策體系有待進(jìn)一步完善?！吨笇?dǎo)意見》作為金融“五篇大文章”政策體系的“1”，與央行前期出臺的各領(lǐng)域?qū)ｍ?xiàng)文件一起，構(gòu)成做好金融“五篇大文章”的完整政策體系，推動形成全國一盤棋，全面提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展質(zhì)效。

　　明確各篇文章實(shí)施路徑
　　《指導(dǎo)意見》緊扣中央金融工作會議部署，對各篇文章的實(shí)施路徑作出清晰規(guī)劃。
　　其中，科技金融統(tǒng)籌運(yùn)用股權(quán)、債權(quán)、保險等手段，精準(zhǔn)支持國家重大科技任務(wù)和科技型中小企業(yè)，發(fā)揮多層次資本市場支持科技創(chuàng)新關(guān)鍵樞紐作用，著力投早、投小、投長期、投硬科技。
　　綠色金融按照“先立后破”的原則完善綠色金融政策、市場和標(biāo)準(zhǔn)體系，豐富綠色金融工具，統(tǒng)籌對綠色發(fā)展和低碳轉(zhuǎn)型的支持。
　　普惠金融通過健全普惠金融機(jī)構(gòu)組織體系，優(yōu)化金融產(chǎn)品供給，提升民營小微、鄉(xiāng)村振興、社會民生等領(lǐng)域的金融服務(wù)質(zhì)效。
　　養(yǎng)老金融著力強(qiáng)化銀發(fā)經(jīng)濟(jì)金融支持，發(fā)展多層次多支柱養(yǎng)老保險體系，加強(qiáng)養(yǎng)老投資管理，大力發(fā)展商業(yè)保險年金，支撐應(yīng)對人口老齡化挑戰(zhàn)。
　　數(shù)字金融聚焦加快金融機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，穩(wěn)妥推進(jìn)數(shù)字人民幣，健全數(shù)字金融治理體系，支持鞏固拓展數(shù)字經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢。
　　業(yè)內(nèi)專家表示，《指導(dǎo)意見》主要在3方面發(fā)揮統(tǒng)籌引導(dǎo)作用：
       一是統(tǒng)一政策標(biāo)準(zhǔn)，提出各領(lǐng)域工作目標(biāo)和實(shí)施路徑，全面系統(tǒng)地提高對重大戰(zhàn)略、重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)的力度、可持續(xù)性和專業(yè)化水平。
　　二是突出重點(diǎn)，聚焦金融服務(wù)的主要環(huán)節(jié)和短板弱項(xiàng)，確定做好金融“五篇大文章”的主要舉措和各方責(zé)任，疏通金融資金進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)領(lǐng)域的渠道。
　　三是加強(qiáng)統(tǒng)籌，發(fā)揮金融、科技、產(chǎn)業(yè)、財政等政策合力，完善有關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施和配套政策，平衡金融支持和風(fēng)險防范，建立金融“五篇大文章”的長效機(jī)制。

　　對金融機(jī)構(gòu)提出全面要求
　　除了提出工作目標(biāo)和各篇文章實(shí)施路徑外，《指導(dǎo)意見》也對金融機(jī)構(gòu)和金融市場提升服務(wù)能力提出全面要求。
　　《指導(dǎo)意見》提出，各類金融機(jī)構(gòu)立足職能定位，為國家重大戰(zhàn)略和重點(diǎn)領(lǐng)域提供融資支持。
　　其中，國有商業(yè)銀行全面加大對金融“五篇大文章”領(lǐng)域的金融支持力度，當(dāng)好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)主力軍。中小銀行選擇金融“五篇大文章”中與自身定位和能力相契合的領(lǐng)域，提供專業(yè)化精細(xì)化金融服務(wù)。保險機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對金融“五篇大文章”重點(diǎn)領(lǐng)域的保險保障和投融資支持。證券、期貨、基金、私募股權(quán)投資、金融資產(chǎn)投資公司等機(jī)構(gòu)圍繞服務(wù)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展加快轉(zhuǎn)型，有效提升投資能力，拓寬直接融資渠道。
　　業(yè)內(nèi)專家表示，《指導(dǎo)意見》引導(dǎo)銀行、保險、證券、期貨、基金、私募股權(quán)投資等各類機(jī)構(gòu)立足定位、分工協(xié)作，全面提升服務(wù)能力。
　　此外，《指導(dǎo)意見》還提出15項(xiàng)需要重點(diǎn)建設(shè)的有關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施，為金融服務(wù)提供信息共享、融資對接、企業(yè)培育、資產(chǎn)評估等數(shù)據(jù)和平臺支撐。
　　“金融市場資源配置功能需要發(fā)達(dá)的基礎(chǔ)設(shè)施提供支持，促進(jìn)降低交易成本，緩解信息不對稱問題?！睒I(yè)內(nèi)專家稱。

　　健全工作聯(lián)動機(jī)制
　　在加強(qiáng)政策引導(dǎo)和配套支撐方面，《指導(dǎo)意見》明確，發(fā)揮貨幣信貸政策總量和結(jié)構(gòu)雙重功能，科學(xué)設(shè)計、精準(zhǔn)實(shí)施再貸款等結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，為做好金融“五篇大文章”提供良好貨幣金融環(huán)境。優(yōu)化金融“五篇大文章”領(lǐng)域貸款風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，發(fā)揮政府性融資擔(dān)保體系增信分險作用。加強(qiáng)財政、貨幣、監(jiān)管政策合力，支持做好金融“五篇大文章”。
　　第一財經(jīng)記者采訪獲悉，央行將健全完善與有關(guān)部門的工作聯(lián)動機(jī)制，切實(shí)抓好《指導(dǎo)意見》落實(shí)。
　　在強(qiáng)化正向激勵方面，發(fā)揮好結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具和宏觀信貸政策的牽引帶動作用，加強(qiáng)與財政政策配合，進(jìn)一步擴(kuò)大對金融“五篇大文章”的支持力度。
　　此外，深入開展金融服務(wù)能力提升工程，搭建經(jīng)驗(yàn)交流平臺，完善金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部激勵約束機(jī)制，豐富金融產(chǎn)品譜系，提升風(fēng)險評估能力和金融服務(wù)的技術(shù)水平。
　　另外，加強(qiáng)評估問效。據(jù)悉，央行將會同有關(guān)部門建立健全金融“五篇大文章”統(tǒng)計制度和綜合考核評價制度，強(qiáng)化數(shù)據(jù)信息共享和評價結(jié)果運(yùn)用，形成抓落實(shí)的工作閉環(huán)，確?！吨笇?dǎo)意見》各項(xiàng)政策和任務(wù)落到實(shí)處、取得實(shí)效。

中國人民銀行、金融監(jiān)管總局、中國證監(jiān)會、國家外匯局聯(lián)合印發(fā)《金融“五篇大文章”總體統(tǒng)計制度（試行）》

時間：2025-04-15
來源： 中國人民銀行網(wǎng)站
原文鏈接：https://www.gov.cn/lianbo/bumen/202504/content_7018886.htm

為貫徹落實(shí)中央金融工作會議精神，支持做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融五篇大文章，近日，中國人民銀行會同金融監(jiān)管總局、中國證監(jiān)會、國家外匯局聯(lián)合印發(fā)《金融“五篇大文章”總體統(tǒng)計制度（試行）》（以下簡稱《制度》）。
《制度》遵循“全面覆蓋、綜合統(tǒng)計，整體推進(jìn)、重點(diǎn)突破，標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一、協(xié)同銜接，科學(xué)有效、匯總共享”原則，重點(diǎn)對金融“五篇大文章”領(lǐng)域的統(tǒng)計對象及范圍、統(tǒng)計指標(biāo)及口徑、統(tǒng)計認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、數(shù)據(jù)采集、共享及發(fā)布、部門分工等作出統(tǒng)一規(guī)定。主要內(nèi)容包括：
一是實(shí)現(xiàn)統(tǒng)計對象和業(yè)務(wù)的全覆蓋，為做好金融“五篇大文章”提供系統(tǒng)、全面的信息支持。《制度》規(guī)定的統(tǒng)計對象全面覆蓋銀行業(yè)、證券業(yè)、保險業(yè)金融機(jī)構(gòu)以及金融基礎(chǔ)設(shè)施機(jī)構(gòu)，統(tǒng)計范圍包括貸款、債券、股權(quán)、資管債權(quán)、基金、保險、衍生品等多種金融工具和產(chǎn)品，綜合統(tǒng)計金融“五篇大文章”等重點(diǎn)領(lǐng)域的工作情況。
二是實(shí)現(xiàn)金融“五篇大文章”重點(diǎn)統(tǒng)計指標(biāo)及其標(biāo)準(zhǔn)和口徑的統(tǒng)一、協(xié)同。《制度》設(shè)置重點(diǎn)統(tǒng)計指標(biāo)共計200余項(xiàng)，涵蓋金融“五篇大文章”等重點(diǎn)領(lǐng)域融資、金融機(jī)構(gòu)提供的金融產(chǎn)品和服務(wù)、金融機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型業(yè)務(wù)以及其他重點(diǎn)指標(biāo)。對每項(xiàng)指標(biāo)均規(guī)定了統(tǒng)一、協(xié)同的統(tǒng)計標(biāo)準(zhǔn)和統(tǒng)計口徑，與國家統(tǒng)計標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)政策、金融業(yè)綜合統(tǒng)計體系及現(xiàn)有實(shí)踐有效銜接。
三是建立統(tǒng)籌一致、分工協(xié)作的工作機(jī)制，形成工作合力。《制度》規(guī)定，中國人民銀行負(fù)責(zé)數(shù)據(jù)歸集匯總，統(tǒng)一編制形成全量統(tǒng)計報表和指標(biāo)。各單位按照職責(zé)分工組織金融機(jī)構(gòu)、金融基礎(chǔ)設(shè)施機(jī)構(gòu)認(rèn)真落實(shí)統(tǒng)計數(shù)據(jù)采集要求和源頭數(shù)據(jù)質(zhì)量管理要求，加強(qiáng)數(shù)據(jù)共享。
下一步，中國人民銀行將會同相關(guān)部門全力推動《制度》落地實(shí)施，為金融系統(tǒng)做好金融“五篇大文章”工作夯實(shí)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)。