全球經(jīng)典家族財(cái)富傳承案例-洛克菲勒家族，洛克菲勒家族財(cái)富傳承有三大法寶：家族信托，慈善基金會(huì)、家族辦公室

全球經(jīng)典家族財(cái)富傳承案例-洛克菲勒家族

      一、聲名顯赫的洛克菲勒家族介紹
       1839年約翰·戴維森·洛克菲勒（JohnDavisonRockefeller，簡稱“老洛克菲勒”）出生于紐約州哈德遜河畔的一個(gè)小鎮(zhèn)。他的父親是一位勇敢、富有冒險(xiǎn)精神的商人，他的母親是一位勤勞、儉樸、對子女要求嚴(yán)格的虔誠的基督徒。受到家庭環(huán)境的影響，一方面從小他就表現(xiàn)出超常的商業(yè)才能，學(xué)會(huì)了精打細(xì)算，另一方面他又滿懷基督教徒對世界的愛，認(rèn)為自己的一切都是上帝給予的，應(yīng)盡最大努力將之用于人類的福祉。
       老洛克菲勒于1870年和兩位合伙人一起創(chuàng)立了標(biāo)準(zhǔn)石油公司，致力于公司間的聯(lián)合，開創(chuàng)了“托拉斯”這一全新的經(jīng)濟(jì)體制，用不到30年的時(shí)間壟斷了全美90%的石油市場，以至于美國政府不得不通過立法來阻止他們的壟斷。1911年美國最高法院裁定標(biāo)準(zhǔn)石油公司違反反壟斷法案，將其拆分為34家小公司。老洛克菲勒的持股也被平均替換成了這34家公司的股票，這些股票此后成為洛克菲勒家族財(cái)富的主要成分。如今的美國石油巨頭?？松梨凇⒀┓瘕?、BP等都是這34家小公司演變而來。無論外界褒貶，不可否認(rèn)的是，老洛克菲勒創(chuàng)立的標(biāo)準(zhǔn)石油公司奠定了美國石油業(yè)的基礎(chǔ)。老洛克菲勒從一個(gè)周薪5美元的簿記員成長為世界首富的創(chuàng)富傳奇也成了“美國夢”的最好象征。
       在扮演精明的商人角色的同時(shí)，老洛克菲勒還是一位慷慨的慈善家。在他16歲有了第一份工作的時(shí)候，他就把6%的工資捐給了慈善機(jī)構(gòu)。而到其20歲生日的時(shí)候，他捐獻(xiàn)的比例已經(jīng)達(dá)到收入的20%。他向密歇根湖畔一家因資不抵債即將倒閉的學(xué)校捐贈(zèng)數(shù)百萬美元，促成了芝加哥大學(xué)的誕生。他捐資20萬美元成立洛克菲勒醫(yī)學(xué)研究所（現(xiàn)洛克菲勒大學(xué)），致力于生物醫(yī)學(xué)的研究。截止2011年，洛克菲勒大學(xué)的實(shí)驗(yàn)室中共有24位科學(xué)家獲得諾貝爾獎(jiǎng)。1913年，他投入1億美元成立了世界上第一個(gè)私人慈善基金會(huì)——洛克菲勒基金會(huì)，其宗旨是促進(jìn)“知識(shí)的獲得和傳播、預(yù)防和緩解痛苦、促進(jìn)一切使人類進(jìn)步的因素，以此來造福美國和各國人民，推進(jìn)文明”。他唯一的兒子小洛克菲勒在接管家族石油生意的同時(shí)，更將家族的慈善事業(yè)發(fā)揚(yáng)光大。至2000年洛克菲勒基金會(huì)的資產(chǎn)已超33億美元。包括中國的協(xié)和醫(yī)學(xué)院在內(nèi)的一大批科研機(jī)構(gòu)都曾受到洛克菲勒基金會(huì)的捐助。
       洛克菲勒家族從第三代起更是英才輩出，他們繼承了父輩的優(yōu)秀血統(tǒng)和商業(yè)基因，成為各行各業(yè)的領(lǐng)軍人物。他們有的掌控洛克菲勒的經(jīng)濟(jì)帝國，為洛克菲勒家族的發(fā)展運(yùn)籌帷幄；有的成為華爾街的風(fēng)險(xiǎn)投資家，將洛克菲勒家族的財(cái)富翻了數(shù)倍；有的躋身政壇，成為美國副總統(tǒng)，全面提升洛克菲勒家族的社會(huì)影響力。
       迄今已繁盛六代的洛克菲勒家族在美國的政治和經(jīng)濟(jì)中都有著舉足輕重的地位。從老洛克菲勒的標(biāo)準(zhǔn)石油公司，到叱咤華爾街的勞倫斯·洛克菲勒再到政界大腕納爾遜·洛克菲勒，洛克菲勒家族不僅打破了“富不過三代”的魔咒，在實(shí)現(xiàn)財(cái)富傳承的同時(shí)還不斷擴(kuò)大自身橫跨產(chǎn)業(yè)界、金融界、政界的影響力。更為難得可貴的是，洛克菲勒家族在創(chuàng)造一個(gè)個(gè)財(cái)富傳奇的同時(shí)并沒有吝嗇地將之占為己有，而是通過設(shè)立慈善基金會(huì)等方式讓全社會(huì)分享他們的財(cái)富。在百余年的動(dòng)蕩中，洛克菲勒家族實(shí)現(xiàn)了家族物質(zhì)財(cái)富和精神財(cái)富的雙重傳承，堪稱家族傳承之典范。

     二、破譯洛克菲勒家族財(cái)富傳承的密碼
     老洛克菲勒擁有的財(cái)富數(shù)量是驚人的，數(shù)據(jù)顯示，在1882-1906年的24年間，老洛克菲勒共從標(biāo)準(zhǔn)石油公司獲得分紅1.45億美元，平均每年600萬美元，而當(dāng)時(shí)一個(gè)工人的年收入為700美元。而如何傳承這筆巨額財(cái)富就成了老洛克菲勒面臨的難題。
       1913年，洛克菲勒家族持股的科羅拉多燃油與鐵礦公司的工人舉行罷工，公司警衛(wèi)和工人的沖突不斷升級(jí)。經(jīng)過漫長艱辛的努力，小洛克菲勒最終成功處理了這次事件，重塑了家族和勞工的關(guān)系。他在嚴(yán)峻形勢下表現(xiàn)出來的堅(jiān)毅果斷的能力與勇氣，證明了他有資格擔(dān)負(fù)起管理整個(gè)家族的重?fù)?dān)。加之當(dāng)時(shí)美國政府連年上調(diào)遺產(chǎn)稅稅率以及對贈(zèng)與稅開征的擔(dān)心，除了將一部分財(cái)產(chǎn)用于慈善事業(yè)以外，老洛克菲勒將大部分財(cái)富（約4.7億美元）在1917-1922年的6年間傳給了小洛克菲勒。這便完成了洛克菲勒家族財(cái)富的第一次代際傳承。
       小洛克菲勒在繼承財(cái)富的同時(shí)，也繼承了老洛克菲勒熱心慈善的人生觀和價(jià)值觀。小洛克菲勒將畢生的精力投入了父輩的石油事業(yè)和慈善事業(yè)中。1917-1960年間，小洛克菲勒為慈善事業(yè)投入將近11億美元，其中的5.37億美元為直接捐贈(zèng)，另有5.4億美元投入了各個(gè)慈善機(jī)構(gòu)。此外，他還上繳了3.7億美元的稅收，并留給后代將近2億美元的資產(chǎn)以及舉世聞名的洛克菲勒中心。
       小洛克菲勒傳承財(cái)富的主要方式是家族信托，而信托資產(chǎn)的主要組成是老洛克菲勒留下來的石油股票，也正是他設(shè)立的這些家族信托讓洛克菲勒家族的財(cái)富能夠傳承至今。關(guān)于這些信托的具體細(xì)節(jié)屬于家族機(jī)密，并不為外人所知。但從洛克菲勒家族第三代戴維·洛克菲勒所著自傳以及其他一些信息來源中，我們?nèi)钥梢黄陈蹇朔评占易逍磐械纳衩孛婕啞?br />

       小洛克菲勒有6個(gè)孩子，最大的是女兒，其余是5個(gè)男孩。小洛克菲勒分別在1934年和1952年也就是他60歲和78歲時(shí)為后代設(shè)立了兩個(gè)家族信托。其中“1934信托”的受益人為他的妻子以及6和孩子，而“1952信托”的受益人為他的孫輩。一份信托協(xié)議對應(yīng)一個(gè)受益人?！?934年信托”的受托人是大通國民銀行，“1952年信托”的受托人是FidelityUnionTrust（后被美聯(lián)銀行收購，美聯(lián)銀行在2008年金融危機(jī)中被富國銀行全盤收購）。      洛克菲勒家族的信托本金自動(dòng)傳給受益人的子女。受益人在30歲之前只能獲得分紅收益，不能動(dòng)用本金，30歲之后可以動(dòng)用本金，但要信托委員會(huì)同意，例外的是，小洛克菲勒的妻子和女兒在任何條件下都不能動(dòng)用信托的本金，只能獲取收益。
       信托委員會(huì)是由小洛克菲勒指定的由5人組成的擁有處置信托財(cái)產(chǎn)的絕對權(quán)力的組織。它有權(quán)指示受托人按其指令行動(dòng)以及在信托委員會(huì)投票一致通過的情況下更換受托人。公開資料顯示，在小洛克菲勒過世之后，曾經(jīng)加入信托委員會(huì)的成員有包括普林斯頓大學(xué)校長威廉·鮑恩以及美聯(lián)儲(chǔ)主席保羅·沃爾克在內(nèi)的各界權(quán)威。賦予信托委員會(huì)以處置信托財(cái)產(chǎn)絕對權(quán)力的做法成為洛克菲勒家族財(cái)富傳承的核心機(jī)制，因其成員任命由洛克菲勒家族實(shí)際掌門人親自指定，保證了洛克菲勒家族對信托財(cái)產(chǎn)的間接控制權(quán)，防范了因受托機(jī)構(gòu)能力不足或經(jīng)營動(dòng)蕩所可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。
       這些家族信托的形式是不可撤銷信托，即信托協(xié)議不可以被更改或終止，除非受益人同意。這意味著，小洛克菲勒作為委托人把資產(chǎn)注入信托之后，即在法律上完全失去該資產(chǎn)的所有權(quán)，這樣可以在有效規(guī)避遺產(chǎn)稅的情況下，把家族財(cái)富至少傳至第四代。小洛克菲勒還打破了“子承父業(yè)”的弊病，規(guī)定只有能者才能擔(dān)當(dāng)企業(yè)管理者，在其退休時(shí)并未讓兒子接班，而是讓基層員工出身的阿奇博爾德接任。
       1974年洛克菲勒家族應(yīng)要求提供給政府的一份文件顯示了家族信托資產(chǎn)當(dāng)時(shí)的情況，當(dāng)時(shí)信托的總資產(chǎn)價(jià)值為7億美元，包括1934年的6億美元資產(chǎn)及1952年的1億美元資產(chǎn)，其中股票資產(chǎn)占大多數(shù)。受托人對信托資產(chǎn)進(jìn)行了分散化的投資，但石油資產(chǎn)仍然占到股票資產(chǎn)的44%。具體來看，信托資產(chǎn)所持有的基本都是藍(lán)籌股，說明其資產(chǎn)投向較為穩(wěn)妥和保守。

       在洛克菲勒家族財(cái)富傳承的百年歷史中，家族辦公室充當(dāng)著智囊團(tuán)的角色。1882年，洛克菲勒建立了世界上第一個(gè)家族辦公室，代號(hào)“5600房間”，被譽(yù)為整個(gè)家族運(yùn)行的中樞。100多年以來，它為洛克菲勒家族提供了包括投資、法律、會(huì)計(jì)、家族事務(wù)以及慈善等幾乎所有服務(wù)，并根據(jù)不同家族成員的需求提供不同的投資顧問服務(wù)。家族辦公室不但是守護(hù)家族財(cái)富的有力工具，也是延續(xù)家族價(jià)值觀、凝聚家族成員的傳承基石。

       三、洛克菲勒家族財(cái)富傳承三大法寶
       麥肯錫的一份報(bào)告稱，全球家族企業(yè)平均壽命24年，87%無法傳到第三代，97%無法傳到第四代或更遠(yuǎn)。然而時(shí)至今日，洛克菲勒家族已傳承至第六代，從未出現(xiàn)任何爭產(chǎn)風(fēng)波，且其在世界范圍內(nèi)的影響力不斷擴(kuò)大。仔細(xì)回顧并總結(jié)上述案例，可以發(fā)現(xiàn)，洛克菲勒家族財(cái)富傳承有三大法寶：家族信托，慈善基金會(huì)、家族辦公室。對這三大法寶的有效利用就是洛克菲勒家族百年傳承的“財(cái)富密碼”。